AvalancheとChainlinkによるトークン化資産決済プロジェクト

金融サービス分野におけるトークン化の概要

金融サービス分野は、ブロックチェーン技術、スマートコントラクト、トークン化によって根本的に変革されています。近年の機関投資家向け調査ではこの流れが加速しており、SWIFTのレポートによると機関投資家の97%がトークン化を資産運用のゲームチェンジャーと見なしています。これは、従来の資本市場インフラや既存の業務フローからの本質的な転換を示しており、金融機関は中央集権型システムから分散型かつ透明性と効率性に優れたブロックチェーンベースのプラットフォームへと移行しつつあります。

ANZとChainlink Labsの連携概要

オーストラリア・ニュージーランド銀行（ANZ）は、世界約30市場で8,500万人超のリテール・機関顧客を持つ大手金融機関であり、Chainlink Labsと協力し、トークン化資産の最先端クロスチェーン決済を実証しました。ANZはChainlinkのCross-Chain Interoperability Protocol（CCIP）を活用し、AvalancheとEthereumブロックチェーンをシームレスに接続。これにより、機関顧客は異なるブロックチェーンエコシステム間でトークン化資産のアクセス、取引、決済を実行し、複数通貨でのトランザクション管理が可能となります。この取り組みは、従来の金融機関がブロックチェーン技術を中核業務に導入する現実的な事例です。

Delivery vs. Payment（DvP）の基本概念

Delivery vs. Payment（DvP）は、証券取引における決済およびリスク管理の基本原則であり、支払いが資産引き渡しと同時またはそれ以前に行われることを要求します。従来のDvPは複数の仲介者と複雑な照合プロセスを必要としましたが、ブロックチェーンはトークン化と自動スマートコントラクトによってこれらのシステムを直接刷新します。資産と支払いを同じブロックチェーン上で処理することで、機関は仲介者を介さずアトミックなDvP決済を実現。取引は即時に実行され、第三者の関与なしで決済期間が数日から数分または数秒へと短縮され、カウンターパーティリスクも大幅に削減されます。

実装ワークフローと技術構成

ANZのプロジェクトでは、洗練されたクロスチェーンワークフローを構築。顧客はANZのDigital Asset ServicesポータルでAvalanche上のトークン化ニュージーランドドル・ステーブルコインを購入し、その後Ethereum上でオーストラリアドル建ての自然関連資産（NFTとして発行）を取得します。ANZが為替変換を提供し、ChainlinkのCCIPがブロックチェーン間のデータ伝送およびトークン移転のセキュアなバックエンドを担います。この多層構造により、バックエンドの複雑さをユーザーインターフェースから分離し、複数チェーンにまたがるトークン化資産取引において機関向けのシームレスな体験を実現します。

Avalanche L1のカスタマイズとメリット

今回、ANZは独自のAvalanche Layer 1ブロックチェーンを開設し、EVM互換性、アクセス制御、カスタムガストークンを採用しました。AvalancheのEvergreen Subnetsフレームワークによって、ANZは承認済みカウンターパーティ間で規制準拠の環境下で連携可能な専用ブロックチェーンを構築できます。Avalanche L1を活用する機関はニーズに合ったソリューションを享受でき、同時にパブリックブロックチェーンのイノベーションや開発者コミュニティも活用可能です。Avalanche Warp Messagingは、ネットワーク内の複数L1間での円滑な通信・決済を可能にします。

エコシステム全体への波及効果

ANZのプロジェクトは、トークン化とオンチェーンファイナンス分野で成長するAvalancheエコシステムを象徴し、同プラットフォームを伝統的金融と分散型金融の最前線に押し上げています。WisdomTreeや大手ウォール街企業もAvalanche L1を活用したSpruceで機関向けオンチェーン金融を実証中です。CitiやJ.P. Morganといった大手も、シンガポール金融管理局主導のProject GuardianにてAvalanche L1によるブロックチェーン事業へ参画しています。こうした共同プロジェクトが、金融業界におけるブロックチェーンの大規模な機関導入を示しています。

今後の展望と本格導入

ANZのテスト取引は、金融サービス分野におけるトークン化資産の発展と拡大の可能性を明確に示しています。クロスチェーン決済の成功がさらなる普及の基盤となり、今後は統制下のテストから本番環境（ブロックチェーンメインネット）への移行が見込まれます。ANZは今後、マルチチェーン通信や多様なユースケースに対応したワークフローの拡張も計画しており、機関は高度なセキュリティと効率性のもと、複雑なマルチチェーン資産ポートフォリオの管理が可能となります。

まとめ

ANZ、Chainlink Labs、Avalancheによる協働は、伝統的金融とブロックチェーンイノベーションをつなぐ大きな前進です。トークン化資産のアトミックなクロスチェーン決済を実証したことで、既存の金融機関がブロックチェーン技術による次世代資本市場エコシステムに備えていることが示されました。Chainlinkの高度な相互運用性とAvalancheの柔軟なL1アーキテクチャは、金融機関に決済の近代化・業務簡素化・市場効率化の強力な手段を提供します。こうした技術がメインネットで本格運用されれば、世界の金融サービスは資産取引・決済・管理の在り方に大きな変革を迎えるでしょう。

FAQ

銀行はChainlinkを利用していますか？

はい。銀行は分散型オラクルサービスとしてChainlinkを導入し、クロスボーダー取引やCBDCプロジェクトを支援しています。この流れは今後さらに拡大する見通しです。

Chainlinkを利用している主な企業は？

Chainlinkは、Swift、Euroclear、Mastercard、Fidelityといった大手企業で採用されており、グローバル金融機関によるオンチェーン取引で数十億ドル規模の決済を支えています。