Tokens DeFi: guía para principiantes

La finanza descentralizada (DeFi) es un enfoque revolucionario de los servicios financieros, que permite a los usuarios operar, prestar y tomar prestados activos digitales sin intermediarios tradicionales. El sector ha vivido un crecimiento excepcional, especialmente en 2021, cuando las criptomonedas DeFi alcanzaron el interés general. Las wallets cripto activas en transacciones DeFi pasaron de unas 100 000 a principios de 2020 a millones en los años siguientes. Este crecimiento exponencial pone de manifiesto la mayor adopción de soluciones financieras basadas en blockchain. Durante 2021 y 2022, el volumen de operaciones en plataformas DeFi superó al de los exchanges centralizados, procesando un total de 224 000 millones de dólares en transacciones cripto. Para impulsar este desarrollo y fomentar la participación comunitaria, muchos protocolos DeFi han lanzado sus propias criptomonedas nativas, conocidas como tokens DeFi, principalmente sobre redes como Ethereum. Comprender las criptomonedas DeFi desde 2021 es clave para orientarse en el actual entorno de finanzas descentralizadas.

¿Qué es DeFi?

DeFi, abreviatura de finanzas descentralizadas, es un ámbito especializado del ecosistema cripto dedicado a proporcionar productos y servicios financieros sin intermediarios centralizados. Mientras que los sistemas financieros tradicionales exigen a los usuarios aportar información personal a bancos, brokers o empresas fintech, las aplicaciones DeFi funcionan sobre redes informáticas descentralizadas llamadas blockchains. Estos protocolos operan como aplicaciones en plataformas blockchain como Ethereum, facilitando la interacción directa entre pares.

La base tecnológica de DeFi se fundamenta en los smart contracts: programas codificados autoejecutables que cumplen condiciones predefinidas de manera automática. Por ejemplo, si un usuario realiza un intercambio de ETH a USDC en un exchange descentralizado, el smart contract detecta el depósito de ETH y transfiere de forma autónoma la cantidad equivalente de USDC a la wallet del usuario. Este mecanismo automatizado y sin intermediarios garantiza la seguridad. Por ello, las aplicaciones DeFi se denominan generalmente aplicaciones descentralizadas (dApps), subrayando su naturaleza distribuida y su funcionamiento mediante smart contracts.

¿Qué son las monedas y tokens DeFi?

Distinguir entre monedas y tokens DeFi es esencial para moverse en el universo de las finanzas descentralizadas, especialmente al analizar las criptomonedas DeFi de 2021 que establecieron los estándares actuales. De forma general, cualquier activo digital empleado en aplicaciones DeFi puede considerarse una criptomoneda DeFi, pero la terminología varía según la relación del activo con su blockchain subyacente.

Una moneda es la criptomoneda nativa de una red blockchain independiente. El ETH de Ethereum es un ejemplo: forma parte integral del blockchain de Ethereum y es el principal medio de pago de las comisiones de transacción (gas fees) cuando los usuarios utilizan dApps de Ethereum. Aunque ETH no fue creado exclusivamente para DeFi, su papel esencial en las principales plataformas DeFi justifica su clasificación como moneda DeFi.

Por el contrario, los tokens DeFi son criptomonedas desarrolladas sobre blockchains existentes como Ethereum, Cardano o Solana, y están vinculadas a proyectos DeFi concretos. Los desarrolladores emiten estos tokens para incorporar funcionalidades específicas a sus ecosistemas, como derechos de voto en gobernanza o mecanismos de distribución de recompensas. Los tokens DeFi suelen formar parte de la categoría de utility tokens, ya que cumplen funciones concretas dentro de sus respectivos entornos Web3, más allá de la especulación de precios. Aunque pueden negociarse en distintas plataformas cripto con valores cambiantes, su principal valor reside en sus aplicaciones prácticas dentro de sus protocolos DeFi nativos.

¿Cuáles son algunas criptomonedas DeFi populares?

El entorno DeFi evoluciona constantemente, y la aparición de nuevos proyectos es continua, lo que complica el seguimiento de todas las criptomonedas existentes. Sin embargo, muchas de las monedas DeFi más relevantes de 2021 siguen teniendo gran peso en el sector y sirven de referencia para comprender las finanzas descentralizadas:

Sushi (SUSHI) surgió como un exchange descentralizado en Ethereum que replicó deliberadamente la arquitectura de otra plataforma. Creado por los desarrolladores seudónimos Chef Nomi y 0xMaki, el proyecto utilizó código abierto y promovió la migración de usuarios ofreciendo atractivas recompensas con el token SUSHI. Esta estrategia tuvo un gran impacto durante el auge DeFi de 2021. Además de funcionar como incentivo, los tokens SUSHI conceden derechos de gobernanza, permitiendo a los titulares participar en las decisiones sobre el desarrollo y evolución futura del protocolo.

Aave (AAVE) es un protocolo de préstamo y crédito de criptomonedas entre pares sobre Ethereum. Aave se consolidó como moneda DeFi de referencia en 2021, convirtiéndose en pilar de los préstamos descentralizados. Como ocurre con otros tokens de gobernanza, la función principal de AAVE es permitir a los titulares votar en propuestas que afectan la evolución del protocolo. El sistema incluye un Safety Module donde los miembros de la comunidad pueden depositar tokens AAVE para reforzar la seguridad. Quienes contribuyen al Safety Module reciben recompensas en tokens, aunque Aave puede reducir hasta un 30 % de los depósitos en situaciones de emergencia para proteger la estabilidad del protocolo.

Lido DAO (LDO) se especializa en facilitar la generación de intereses para titulares de criptomonedas de prueba de participación (PoS) como Ethereum. El PoS es un mecanismo de consenso en el que los participantes bloquean (hacen staking) sus criptomonedas para validar transacciones y obtener recompensas. Lido emite tokens derivados, como Lido Staked Ethereum (StETH), que actúan como recibos de los activos depositados en staking. El token LDO es el token de gobernanza de Lido DAO, permitiendo a los titulares proponer y votar mejoras y cambios en el protocolo.

Curve Finance (CRV) es un exchange descentralizado sobre Ethereum, especializado en pares de criptomonedas de baja volatilidad. A diferencia de otras plataformas que ofrecen altcoins especulativas, Curve Finance se centra en stablecoins y tokens envueltos, pensados para usuarios que buscan entornos de negociación estables. CRV destacó entre las monedas DeFi en 2021 por su planteamiento único en la provisión de liquidez. El token de gobernanza CRV permite a la comunidad influir en la estrategia del protocolo a través de votaciones, asegurando una toma de decisiones descentralizada acorde a los intereses de los usuarios.

¿Dónde compran criptomonedas DeFi los traders?

No es necesario interactuar directamente con los protocolos DeFi para comprar criptomonedas DeFi. Si bien los usuarios pueden obtener estos tokens mediante exchanges descentralizados, wallets y otras dApps DeFi, numerosas plataformas convencionales de negociación de criptomonedas ofrecen acceso fácil a activos relacionados con DeFi.

Los traders suelen comenzar consultando plataformas agregadoras de precios como CoinMarketCap o CoinGecko, que ofrecen datos de mercado detallados. Estas páginas disponen de secciones dedicadas a tokens DeFi y herramientas de búsqueda para localizar criptomonedas por su símbolo. Muchas monedas DeFi destacadas de 2021 siguen siendo activamente negociadas y accesibles en estas plataformas. Una vez identificado el token DeFi de interés, los usuarios deben visitar el sitio web oficial del proyecto para investigar factores como capitalización de mercado, tokenomics (distribución y utilidad) y aplicaciones prácticas en el ecosistema.

La mayoría de los listados de criptomonedas incluyen una pestaña "Exchanges", donde se muestran todas las plataformas centralizadas y exchanges descentralizados que ofrecen pares de negociación para ese token. Esta información ayuda a los traders a elegir dónde realizar sus transacciones. Finalmente, los usuarios seleccionan su plataforma preferida en función de factores como seguridad, liquidez, comisiones y experiencia de usuario. Dependiendo de la plataforma, los traders crean una cuenta en un servicio centralizado o conectan una wallet cripto a un exchange descentralizado para completar la compra de tokens DeFi.

Conclusión

Los tokens DeFi son piezas clave de la revolución de las finanzas descentralizadas y cumplen funciones que van mucho más allá de la especulación de precios. Las monedas DeFi pioneras de 2021 establecieron modelos de gobernanza y marcos de utilidad que siguen guiando el ecosistema actual. Estas criptomonedas permiten la participación en la gobernanza, facilitan la distribución de recompensas y optimizan la funcionalidad de los protocolos en sus respectivos ecosistemas. La diferencia entre monedas y tokens (las monedas como base de las redes blockchain y los tokens como elementos construidos sobre esas infraestructuras) es esencial para entender el panorama DeFi. Los proyectos destacados muestran cómo los tokens de gobernanza fomentan el compromiso de la comunidad y la toma de decisiones descentralizada. A medida que DeFi sigue creciendo, con millones de wallets activas y un volumen de transacciones considerable, estos tokens continúan siendo determinantes para el futuro financiero. Ya sea a través de plataformas descentralizadas o servicios convencionales, los tokens DeFi ofrecen a los usuarios la oportunidad de participar en sistemas financieros innovadores que priorizan la transparencia, la accesibilidad y el empoderamiento del usuario frente al control centralizado tradicional. Comprender la evolución de las monedas DeFi desde 2021 es clave para evaluar las oportunidades actuales y futuras en el universo DeFi.

Preguntas frecuentes

¿Cuáles son las principales monedas DeFi?

Chainlink, Aave y Uniswap encabezan el ranking de monedas DeFi por capitalización de mercado. Ofrecen servicios descentralizados de préstamo, negociación y oráculos sin intermediarios tradicionales.

¿Qué criptomoneda se disparó en 2021?

Dogecoin y Shiba Inu experimentaron un crecimiento explosivo en 2021. Dogecoin se disparó por el impulso en redes sociales y el apoyo de celebridades, mientras que Shiba Inu logró una enorme popularidad y actividad de negociación durante el año.

¿Qué moneda podría multiplicarse por 1000?

Algunas monedas emergentes presentan potencial de multiplicarse por 1000: BTC Bull Token, Portuma, Fantasy PEPE y Solaxy. Estos proyectos aportan innovaciones en DeFi y gaming, con tokenomics robustos que apuntan a un fuerte crecimiento para 2025.

¿Qué tamaño tendrá DeFi en 2030?

Se prevé que el mercado global DeFi alcance los 232 200 millones de dólares en 2030, desde los 11 960 millones en 2021. Esta expansión refleja la mayor adopción de soluciones DeFi y tecnología blockchain.