Como a Aster se posiciona em relação à Hyperliquid no segmento de DEX, considerando o volume de negociação, a fatia de mercado e as diferenças em alavancagem

Aster dispara e movimenta US$ 290 bilhões em 30 dias, superando Hyperliquid nos indicadores de curto prazo

No fim de setembro de 2025, a Aster consolidou seu ritmo acelerado no segmento de exchanges descentralizadas de contratos perpétuos, ao processar US$ 290 bilhões em volume de negociações em 30 dias e conquistar 16,8% de participação de mercado. Esse desempenho representa um marco relevante, já que a plataforma atingiu cerca de US$ 9 bilhões em volume semanal, tornando-se uma concorrente de destaque no cada vez mais disputado cenário de derivativos.

Veja na tabela abaixo a comparação dos principais indicadores entre as plataformas líderes:

Esses contrastes evidenciam estratégias opostas. O grande volume negociado da Aster, aliado a um interesse em aberto mais modesto, revela forte atuação do varejo e operações táticas, com destaque para mercados asiáticos e traders iniciantes. Já a Hyperliquid, com índice elevado de open interest, mostra que profissionais e formadores de mercado mantêm posições mais extensas e duradouras, aproveitando a infraestrutura madura para estratégias de longo prazo. Em vez de substituição direta, esse cenário sugere segmentação: cada plataforma atende perfis distintos, com propostas e operações específicas.

Competição em Alavancagem: Aster aposta em 300x enquanto Hyperliquid foca em robustez operacional

A Aster diferencia-se ao oferecer alavancagem máxima de 300x, superando com folga os parâmetros de risco dos concorrentes. Para operar nesse nível, o trader precisa manter margem acima de 80%, sendo liquidado automaticamente caso o limite seja rompido. Em caso de saldo negativo após liquidação, um fundo de seguro cobre as perdas, trazendo proteção extra contra riscos sistêmicos.

Por outro lado, a Hyperliquid segue uma abordagem conservadora, com limites restritos de alavancagem e controles rígidos, priorizando preservação de capital em vez de amplificação máxima. A seguir, veja o comparativo das estratégias de risco e infraestrutura:

A alavancagem elevada da Aster atrai o varejo que busca retorno potencial ampliado, mas exige gestão de risco sofisticada. Já a infraestrutura consolidada da Hyperliquid mostrou resiliência, especialmente no evento de liquidações de US$ 19 bilhões em outubro de 2025, quando manteve funcionamento impecável. Essa trajetória reforça como maturidade operacional é fundamental para a confiança durante picos de volatilidade.

Divergência de Participação: Hyperliquid domina 62% do Open Interest e Aster lidera com 22,3% do volume negociado

O segmento de exchanges perpétuas revela uma clara divisão entre interesse em aberto e volume negociado, destacando comportamentos de usuários e estratégias de plataforma bem distintos.

Esses indicadores mostram que volume e interesse em aberto medem aspectos distintos do mercado. O volume reflete intensidade de negociações no curto prazo, enquanto o open interest revela o capital comprometido em posições. O domínio da Hyperliquid no open interest (62%) indica que profissionais e formadores de mercado mantêm posições expressivas e de longo prazo, aproveitando infraestrutura madura e liquidez profunda.

Já a participação da Aster, com 22,3% do volume negociado e open interest reduzido, sinaliza foco no varejo. A baixa relação open interest/volume, em torno de 0,18, indica muitos trades sem acumulação de posições, padrão típico de incentivo e especulação de varejo.

No evento de liquidação de US$ 19 bilhões em outubro de 2025, a Hyperliquid manteve estabilidade operacional, processando grandes volumes sem interrupção – fator que reforçou a confiança institucional na plataforma para momentos críticos do mercado.

Esse cenário evidencia posicionamentos distintos: a Hyperliquid atende traders profissionais que buscam estabilidade e liquidez robusta, enquanto a Aster concentra-se em varejo e mercados emergentes, com alta frequência de negociação. A segmentação mostra que o universo de exchanges perpétuas acolhe múltiplos perfis, cada qual encontrando o ambiente mais adequado ao seu estilo e capital.

FAQ

O que é ASTER crypto?

ASTER é uma exchange descentralizada de nova geração, oferecendo negociação spot e de contratos perpétuos. Após o TGE em setembro de 2025, a plataforma teve valorização acima de 1.500% e tornou-se referência em derivativos DeFi para traders de varejo e profissionais.

ASTER tem futuro?

Sim, a ASTER apresenta forte potencial. Sua testnet Layer-1 foi lançada em dezembro de 2025, trazendo o Shield Mode para negociações privadas com alavancagem de até 1.001x. O lançamento do mainnet, previsto para o primeiro trimestre de 2026, deve impulsionar a adoção institucional e ampliar a utilidade da plataforma.

ASTER pode atingir US$ 10?

ASTER pode sim alcançar US$ 10, caso mantenha fundamentos sólidos e crescimento de mercado. Apesar de ser uma meta ambiciosa, a expansão do ecossistema e o aumento do volume negociado podem sustentar esse preço no médio ou longo prazo.

Como comprar ASTER?

Abra uma conta em uma corretora de cripto, deposite USDT ou moeda fiduciária, acesse o mercado Spot e faça uma ordem de compra para ASTER. Escolha entre ordem a mercado ou limite, conforme sua preferência de execução.

Quais são os principais riscos de investir em ASTER?

Os principais riscos incluem volatilidade de mercado, oscilações de preço, queda no volume negociado e redução do valor total bloqueado. É fundamental considerar riscos de liquidez e variações de sentimento do mercado, que podem impactar o desempenho da ASTER.

O que diferencia a ASTER de outras criptomoedas?

A ASTER utiliza processamento paralelo para maior throughput e taxas mais baixas, priorizando escalabilidade e experiência do usuário. Destaca-se em negociações descentralizadas e contratos perpétuos com arquitetura de rede avançada.