Os 19 melhores exchanges descentralizados

Durante as primeiras etapas das criptomoedas, a centralização ainda era um aspecto fundamental do setor. Os usuários apenas podiam realizar operações com ativos em exchanges centralizados (CEX), enquanto os projetos cripto buscavam ativamente a descentralização. Ao longo dos anos, os desenvolvedores tentaram criar exchanges descentralizados (DEX), mas esses esforços foram em grande parte infrutíferos devido principalmente à falta de liquidez suficiente.

Este panorama mudou radicalmente com o lançamento do Uniswap, que revolucionou o mercado ao implementar o criador de mercado automatizado (AMM) para gerar liquidez. Este marco histórico iniciou uma nova era para os exchanges descentralizados e, atualmente, existe uma ampla variedade de plataformas descentralizadas disponíveis. Este guia completo explicará em detalhes o que são os exchanges descentralizados, como funcionam seus mecanismos internos e apresentará uma lista exaustiva dos melhores DEX disponíveis no mercado.

O que é um exchange descentralizado?

Os exchanges descentralizados são plataformas de intercâmbio peer-to-peer (P2P) que operam sem a gestão de uma entidade centralizada. Embora os exchanges descentralizados compartilhem certas similaridades com as plataformas centralizadas, apresentam diferenças significativas em sua estrutura e funcionamento.

As principais características distintivas dos exchanges descentralizados incluem sua estrutura de propriedade descentralizada, já que não são propriedade nem estão gerenciados por uma única entidade. Além disso, não requerem que os usuários depositem fundos em carteiras controladas pela plataforma para realizar operações, o que os converte em plataformas de trading sem custódia. Esta característica fundamental garante que os usuários mantenham o controle total de seus ativos o tempo todo.

Quanto à disponibilidade de ativos, os exchanges descentralizados tradicionalmente apenas oferecem tokens que são executados na mesma blockchain que o exchange. No entanto, os DEX cross-chain evoluíram para permitir o uso de ativos de diferentes cadeias de blocos. Diferentemente dos exchanges centralizados que utilizam livros de ordens para emparelhar compradores e vendedores, os exchanges descentralizados são gerenciados mediante contratos inteligentes e empregam AMM junto com pools de liquidez, de onde extraem os fundos proporcionados por outros usuários.

Outras vantagens notáveis dos exchanges descentralizados incluem comissões de trading consideravelmente mais baixas em comparação com os exchanges centralizados e um maior nível de segurança, já que os usuários não precisam confiar seus fundos a um terceiro.

Os 19 melhores exchanges descentralizados disponíveis

No ecossistema atual das criptomoedas, existe uma ampla seleção de exchanges descentralizados que oferecem diferentes características e vantagens. A seguir, apresentamos uma lista detalhada dos 19 melhores exchanges descentralizados disponíveis.

1. Uniswap é o pioneiro e maior exchange descentralizado de Ethereum, com um volume médio diário que supera frequentemente os 4 bilhões de dólares. Como DEX de AMM, gerencia seu pool de liquidez descentralizado mediante um algoritmo que determina as melhores taxas de swap. Os usuários podem utilizar pools existentes ou criar os seus próprios, e os provedores de liquidez ganham uma parte das comissões de trading. A plataforma está governada por uma DAO, oferecendo mais de 400 tokens com comissões entre 0.1% e 1%.

2. DEX agregador - Existem agregadores multicadena que proporcionam transações ótimas de mais de 20 cadeias, 300 exchanges descentralizados e 200.000 moedas. Oferecem plataformas sem fronteiras, seguras e sem custódia, com comissões relativamente baixas e excelentes taxas de câmbio. Utilizam mecanismos de call auction para o emparelhamento de ordens e contam com governança descentralizada e um gateway entre cadeias.

3. ApeX Pro destaca-se por seu modelo AMM elástico que melhora a eficiência do capital e faz com que as transações pareçam spot trading. Integra o motor de escalabilidade de camada 2 de StarkWare para maior segurança e oferece alavancagem de até 20x. Sua interface de livro de ordens facilita seu uso para iniciantes.

4. Curve é ideal para traders preocupados com a volatilidade. Este exchange descentralizado de AMM utiliza a rede Ethereum e destaca-se por seu token CRV, que outorga direitos de voto a seus titulares. Oferece mais de 45 tokens com comissões aproximadas de 0.04%.

5. KyberSwap, o produto estrela da Kyber Network, opera com múltiplos pools de liquidez mais profundos que a maioria dos exchanges descentralizados. Numerosas aplicações DeFi o utilizam como protocolo subjacente, admitindo mais de 1.500 tokens e milhares de pares de swap. Os provedores de liquidez recebem uma comissão de 0.3% em tokens KNC.

6. dYdX é um exchange descentralizado de livro de ordens que oferece uma experiência de trading mais tradicional. Permite trading com alavancagem até 5x e funciona como plataforma de empréstimos com margem cruzada. É um dos principais exchanges descentralizados com maior volume de trading, com comissões de 0.1%.

7. 1inch é um excelente agregador de exchanges descentralizados que escaneia múltiplas plataformas para oferecer os melhores preços. Seu pool de liquidez permite fazer staking e ganhar prêmios em tokens 1INCH, que também outorgam direitos de voto. Oferece mais de 400 tokens sem comissões de transação próprias.

8. Balancer executa trades rápidos mediante contratos inteligentes e pools de liquidez. Os usuários podem criar seus próprios pools escolhendo entre pools inteligentes, privados e compartilhados. Oferece pagamentos sem gas apesar de operar em Ethereum.

9. Bancor foi um dos primeiros AMM em Ethereum. Finaliza trades imediatamente com liquidez automática e protege contra perdas não permanentes mediante staking. Seu token BNT facilita pagamentos rápidos, com melhores prêmios para quem faz staking simultâneo de BNT e outras criptomoedas.

10. Slingshot é um protocolo de swap baseado em Ethereum com 0% de comissões. Oferece suporte multicadeia para redes como Canto, Polygon, Arbitrum e Optimism. Disponível para dispositivos móveis e computadores de mesa.

11. CowSwap facilita o trading de tokens baseados em Ethereum ajustando oferta e demanda, evitando slippage e comissões. As ordens sem correspondência P2P são enviadas ao AMM subjacente, permitindo experimentar ambas as abordagens com máxima liquidez e trading sem gas para ordens off-chain.

12. IDEX executa-se em Ethereum e é ideal para traders ativos com grande volume. Permite múltiplos trades simultâneos e cancelamentos sem taxas de gas. Oferece ordens de mercado e limite, admitindo aproximadamente 26 tokens com comissões de 0.1%.

13. DEX.AG é um agregador que obtém liquidez de outros exchanges descentralizados, combinando múltiplas plataformas para oferecer os melhores preços sem comissões próprias, com uma interface de usuário superior que economiza tempo e energia.

14. AirSwap opera com Ethereum requerendo apenas taxas de gas ETH, sem outras comissões. Seu token nativo AST pode ser trocado com qualquer token ERC-20, oferecendo depósitos e retiradas instantâneas com risco mínimo de falhas de segurança.

15. SushiSwap é um dos exchanges descentralizados mais conhecidos do ecossistema, oferecendo funcionalidades avançadas de AMM e governança comunitária através de seu token nativo.

16. PancakeSwap é um exchange descentralizado popular na BNB Chain, oferecendo baixas taxas de transação e alta velocidade de processamento, sendo uma alternativa eficiente para traders que buscam custos reduzidos.

17. Raydium opera na blockchain Solana, proporcionando transações extremamente rápidas e econômicas, integrando-se com o livro de ordens central da Solana para máxima liquidez.

18. TraderJoe é um exchange descentralizado líder na Avalanche, oferecendo uma plataforma completa de DeFi com pools de liquidez, staking e funcionalidades de yield farming.

19. QuickSwap é um exchange descentralizado de camada 2 construído na rede Polygon, proporcionando transações rápidas e econômicas mantendo a segurança do Ethereum.

Conclusão

Os exchanges descentralizados evoluíram significativamente desde seus inícios, convertendo-se em uma alternativa viável e cada vez mais popular frente aos exchanges centralizados. A introdução dos criadores de mercado automatizados (AMM) resolveu o problema histórico de liquidez que enfrentavam os primeiros exchanges descentralizados, permitindo o florescimento de numerosas plataformas inovadoras.

Cada um dos 19 exchanges descentralizados apresentados oferece características únicas que se adaptam a diferentes necessidades e perfis de usuários. Desde o Uniswap, o pioneiro que revolucionou o mercado, até agregadores como 1inch e DEX.AG que otimizam preços, o ecossistema oferece soluções para traders iniciantes e experientes. As vantagens-chave incluem maior segurança ao manter o controle dos fundos, comissões geralmente mais baixas, governança descentralizada e a possibilidade de gerar renda passiva mediante provisão de liquidez.

No entanto, é importante considerar também os desafios, como as taxas de gas em redes como Ethereum, a curva de aprendizagem para novos usuários e os riscos associados como as perdas não permanentes. À medida que a tecnologia blockchain continua evoluindo, os exchanges descentralizados seguirão melhorando suas funcionalidades, expandindo seu suporte multicadeia e oferecendo experiências de usuário cada vez mais refinadas, consolidando-se como pilares fundamentais do ecossistema DeFi e da visão descentralizada das criptomoedas.

FAQ

Quais exchanges são descentralizadas?

Exchanges descentralizadas operam sem autoridade central, permitindo negociações peer-to-peer através de contratos inteligentes em blockchains. Exemplos incluem protocolos DeFi populares em várias redes.

Posso ganhar $100 por dia com criptomoedas?

Sim, é possível ganhar $100 por dia com criptomoedas através de day trading e scalping. No entanto, isso requer habilidade, experiência e gerenciamento de risco adequado.

As trocas descentralizadas são seguras?

Sim, geralmente são seguras. Os usuários controlam seus fundos sem intermediários. A segurança depende das práticas do usuário e da plataforma escolhida. Use sempre plataformas confiáveis.