Política da Federal Reserve provoca volatilidade de 15% nos mercados de criptomoedas em 2025

As decisões de política monetária da Federal Reserve tornaram-se um fator crucial na volatilidade dos mercados de criptomoedas ao longo de 2025. Estudos demonstram que os dados de inflação apresentam uma correlação direta com cerca de 15% das variações de preço de Bitcoin e altcoins, evidenciando uma interligação profunda entre as condições macroeconómicas e a valorização dos ativos digitais.

Os anúncios do presidente da Federal Reserve, Jerome Powell, e as decisões sobre quantitative tightening (QT) geraram grande incerteza nos mercados. Quando a Fed sinalizou uma viragem para cortes nas taxas em 2025, o Bitcoin e o Ethereum registaram uma subida imediata de aproximadamente 15%, ilustrando como sinais monetários expansionistas impulsionam a liquidez nos ativos de risco. Pelo contrário, comentários mais restritivos provocam quedas acentuadas, levando os investidores a rever as suas posições.

A ligação entre os dados de emprego e a evolução do preço do Bitcoin revela esta elevada sensibilidade. Os relatórios de emprego influenciam diretamente as expectativas sobre taxas de juro e a liquidez do mercado, e as principais divulgações económicas dos EUA, como os números ADP e os dados de pedidos de subsídio de desemprego, geram volatilidade significativa nas primeiras semanas de cada mês.

Este padrão indica que investidores experientes devem acompanhar atentamente o calendário da Federal Reserve e as divulgações macroeconómicas ao posicionar as suas carteiras de criptomoedas em 2025.

Publicação de dados de inflação provoca oscilações de 10% nos preços do Bitcoin

Impacto direto dos dados de inflação na volatilidade do mercado do Bitcoin

As divulgações macroeconómicas, nomeadamente os anúncios do Consumer Price Index (CPI), tornaram-se catalisadores chave das grandes oscilações do preço do Bitcoin em 2025. Com a publicação do CPI de março de 2025, que revelou uma inflação anual de 2,8%, o preço do Bitcoin aumentou cerca de 2% para 82 000 $, refletindo a expectativa dos investidores de potenciais cortes nas taxas da Federal Reserve. Este padrão evidencia uma relação complexa entre os sinais de inflação e a valorização das criptomoedas.

O mercado de opções mede esta sensibilidade de modo preciso. Após a divulgação dos dados do CPI, o Bitcoin regista normalmente variações de ±1,4%, enquanto os fluxos institucionais reagem de forma intensa aos sinais de política monetária. Quando a Federal Reserve indicou uma possível mudança de política no início de 2025, os mercados de opções incorporaram picos de volatilidade, com certos anúncios do CPI a desencadear oscilações de 10–15% por todo o setor das criptomoedas.

Os fluxos institucionais reforçam esta volatilidade. As participações em Bitcoin da Invesco desceram de 7 965 BTC em janeiro para 4 941 BTC em abril de 2025, refletindo cautela dos investidores após correções de mercado de quase 98 000 $ para o intervalo de 70 000–85 000 $. Estes dados confirmam que as expectativas inflacionistas têm um impacto direto e mensurável nas flutuações dos preços das criptomoedas, tanto pelo sentimento dos investidores particulares como pelas estratégias das instituições.

Correlação do Bitcoin com o Nasdaq 100 chega aos 46% em 2025

Análise da correlação entre Bitcoin e Nasdaq 100

Em 2025, a correlação diária do Bitcoin com o índice Nasdaq 100 atingiu 46%, marcando uma mudança relevante na movimentação conjunta da criptomoeda com os mercados acionistas tradicionais. Segundo analistas do Deutsche Bank, a correlação média diária entre Bitcoin e Nasdaq 100 em 2025 até à data é de 46%, enquanto com o S&P 500 subiu para 42%.

Estas dinâmicas de correlação revelam mudanças importantes na estrutura dos mercados. A correlação móvel de 30 dias entre o Bitcoin e o Nasdaq 100 ronda os 70%, enquanto a de 90 dias chegou a 0,87, demonstrando uma sincronização significativa em certos períodos. Isto representa uma evolução notável face a 2019-2020, altura em que o Bitcoin se movia de forma independente dos principais índices de ações.

Este aumento de correlação reflete a adoção institucional, integração dos ETF Bitcoin e maior acessibilidade ao mercado. O Bitcoin passa a funcionar como extensão beta da exposição a ações, potenciando movimentos de mercado em períodos de aversão ao risco. Contudo, fatores específicos do setor cripto, como liquidações alavancadas e dinâmicas pós-halving, podem provocar desvios temporários face ao resto do mercado.

FAQ

Qual será o valor de 1 Bitcoin em 2030?

De acordo com as tendências e projeções atuais, 1 Bitcoin poderá valer entre 250 000 $ e 1 milhão $ em 2030. Esta estimativa corresponde às expectativas do mercado para o crescimento do Bitcoin a longo prazo.

E se tivesse investido 1 000 $ em Bitcoin há 5 anos?

Se tivesse investido 1 000 $ em Bitcoin há 5 anos, atualmente teria mais de 9 000 $. O preço do Bitcoin registou uma valorização significativa, traduzindo-se num retorno 9x do investimento.

Quem detém 90% dos bitcoins?

O 1% dos titulares com maiores posições em Bitcoin controla 90% de todos os bitcoins, evidenciando forte concentração entre os investidores mais abastados.

Quanto vale 1 dólar em Bitcoin?

Em dezembro de 2025, 1 $ equivale aproximadamente a 0,000011 BTC. Esta cotação varia, pelo que deve sempre consultar a taxa de câmbio mais recente.