Стан криптовалют: Fortune 500 переходить на блокчейн

Впровадження криптовалюти, блокчейну та web3-технологій серед компаній Fortune 100 демонструє динамічне зростання: кількість ініціатив збільшилась на 39% за рік і сягнула рекордного рівня на початку 2024 року, згідно з дослідженням для Coinbase, проведеним The Block. Детальне опитування керівників Fortune 500 показує, що 56% компаній активно розвивають onchain-проєкти, зокрема платіжні сервіси для споживачів та інфраструктурні рішення блокчейну. Це зростання корпоративного впровадження блокчейну підкреслює потребу у чітких регуляторних підходах — для підтримки інновацій, збереження талановитих розробників у США, розширення фінансового доступу та збереження лідерства США у світовій криптоіндустрії.

Більшість найнадійніших брендів і продуктів класичних фінансів інтегрують блокчейн і криптовалюту, стимулюючи інновації у галузі та відкриваючи доступ до нових фінансових продуктів для інституціональних і роздрібних користувачів:

Спотові Bitcoin ETF та розширення ринку

Спотові Bitcoin ETF стали ключовим етапом у забезпеченні доступу до криптовалюти, задовольнивши значний інституційний попит. Схвалення й запуск спотових біржових фондів на основі Bitcoin стали визначною подією для масового впровадження криптовалют. Сьогодні сукупний обсяг активів спотових Bitcoin ETF під управлінням перевищує 63 мільярди доларів США, демонструючи високу довіру інституційних інвесторів до криптовалютних інвестиційних інструментів. Нещодавно SEC схвалила заявки на лістинг і торгівлю спотовими Ether ETF (чекає остаточного затвердження S-1), що розширює доступ до спотової криптовалюти через звичні фінансові продукти. Це регуляторне рішення стимулює поширення криптовалют серед традиційних інвесторів, які віддають перевагу регульованим інвестиційним інструментам замість прямого володіння криптовалютою.

Ці зміни суттєво впливають на способи інституційного доступу до цифрових активів. Структура ETF дає змогу інвесторам брати участь у криптовалютних ринках без складнощів прямого володіння, зберігання та безпекових ризиків, забезпечуючи регульований, безпечний і податково ефективний інструмент.

Onchain-цінні папери уряду та токенізація реальних активів

Окрім ETF, onchain-цінні папери уряду стимулюють інтерес до токенізації реальних активів, відкриваючи новий напрямок використання блокчейну у фінансах. Період підвищених ставок суттєво посилив попит на безпечні та високоприбуткові казначейські облігації onchain, що призвело до зростання вартості токенізованих казначейських продуктів США більш ніж на 1 000% з початку 2023 року — до 1,29 мільярда доларів США. Це динамічне зростання підтверджує високий попит на традиційні фінансові інструменти на блокчейні.

Токенізований казначейський фонд США BUIDL від BlackRock (382 мільйони доларів) нещодавно перевищив фонд Franklin Templeton (368 мільйонів), ставши найбільшим токенізованим казначейським продуктом на ринку. Водночас криптовалютні хедж-фонди та маркетмейкери використовують BUIDL як заставу для торгівлі монетами та токенами, що ілюструє зростаючу інтеграцію традиційних фінансів з екосистемами децентралізованих фінансів. За оцінками, ринок токенізованих активів може досягти 16 трильйонів доларів у найближчі роки — це дорівнює поточному ВВП ЄС, що підкреслює потенціал блокчейну для трансформації ринків традиційних активів.

Стейблкоїни та інновації у платежах

Разом із Coinbase, глобальні платіжні лідери PayPal і Stripe роблять стейблкоїни значно простішими для щоденних транзакцій та міжнародних платежів. Завдяки партнерству з Circle, Stripe дозволяє продавцям приймати USDC через блокчейни Ethereum, Solana і Polygon, а платежі автоматично конвертуються у фіатну валюту для зручної інтеграції у бізнес-процеси. Це рішення усуває технічні бар'єри, які раніше стримували масове впровадження криптовалютних платежів серед основних торговців.

PayPal підтримує міжнародні перекази для користувачів стейблкоїнів у близько 160 країнах без комісій, що суттєво відрізняється від середньої ставки у 4,45%–6,39% на глобальному ринку грошових переказів із обсягом 860 мільярдів доларів. Зниження комісій забезпечує значну економію для фізичних осіб і бізнесу при міжнародних переказах. За підсумками 2023 року щорічний обсяг розрахунків по стейблкоїнах досяг 10 трильйонів доларів, у понад 10 разів перевищивши загальний обсяг традиційних переказів, що ілюструє ефективність та масштаб платіжних систем на блокчейні.

Впровадження серед малого бізнесу та фінансові інновації

Розвиток криптовалюти охоплює не лише великі компанії — значна частина впровадження відбувається на рівні малого бізнесу: малі підприємства, які стабільно вважаються найнадійнішою інституцією у США, все активніше використовують криптовалюту та блокчейн-технології. Близько 70% власників малого бізнесу вважають, що крипто може допомогти вирішити одну з основних фінансових проблем — надлишкові комісії та тривалі терміни обробки транзакцій, що впливають на грошовий потік і ефективність діяльності.

Малі підприємства помічають переваги криптовалюти у зменшенні витрат на обробку платежів, прискоренні розрахунків і залученні нових клієнтів. Впровадження серед бізнесу Main Street є важливим підтвердженням практичної цінності криптовалюти поза межами інвестування та спекуляції.

Ключові умови для криптолідерства США

У Coinbase ми підтримуємо прогрес традиційних фінансів у модернізації фінансової системи через інтеграцію блокчейну, і виділяємо кілька ключових висновків із дослідження:

Розвиток та збереження блокчейн-кадрів

Вкрай важливо, щоб США розвивали необхідні компетенції у сфері блокчейну замість подальшої втрати фахівців за кордон. Частка американських розробників криптовалюти за останні п’ять років знизилася на 14 процентних пунктів; нині лише 26% таких фахівців працюють у США — це істотний відтік кадрів у критичному технологічному секторі. Для керівників Fortune 500 питання доступних і надійних кадрів стало головною перешкодою для впровадження блокчейну, випередивши навіть регуляторну невизначеність. Половина власників малого бізнесу вказує, що при наступному наймі у фінансові, юридичні чи технологічні відділи вони віддаватимуть перевагу кандидатам із досвідом роботи з криптовалютою та блокчейном.

Чіткі регуляторні рамки у сфері криптовалюти необхідні для збереження розробників у США та забезпечення лідерства країни у технологічних інноваціях. Без підтримуючої політики Америка ризикує втратити конкурентні переваги у блокчейн-розробці на користь більш криптоорієнтованих країн.

Забезпечення фінансового доступу та інклюзії

Вкрай важливо, щоб блокчейн-технології виконали обіцянку розширеного фінансового доступу — як для компаній, що використовують криптовалюту і потребують фінансових сервісів, так і для малозабезпечених груп населення, які не мають доступу до базових банківських послуг. Близько половини керівників Fortune 500 визнають, що криптовалюта має значний потенціал для розширення доступу до фінансової системи та створення нових можливостей для накопичення статків серед маргіналізованих громад.

Для активних користувачів криптовалюти один із керівників Fortune 500 зазначає, що традиційні банки можуть зробити більше для підтримки інновацій, знаходячи нові шляхи співпраці з блокчейн-компаніями замість їхнього виключення з банківських сервісів. Така співпраця може прискорити інновації та водночас забезпечити належне управління ризиками.

Збереження глобального лідерства США

США мають проявляти рішуче лідерство у сфері криптовалюти та блокчейну. Керівники Fortune 500 активно підтримують американське лідерство: 79% віддають перевагу співпраці з партнерами по блокчейн-проєктах, які базуються у США (проти 73% рік тому), а 72% погоджуються, що цифрова валюта, забезпечена доларом США (на відміну від інших валют, наприклад цифрової єни), підтримує конкурентоспроможність економіки США у світі й зберігає статус долара як резервної валюти.

Дослідження підкреслює, що збереження американського лідерства у криптоінноваціях є не лише питанням технологій, а й економічним та геополітичним пріоритетом.

Висновок

Криптовалюта — це майбутнє грошей і фінансової інфраструктури. Цей звіт — четверте комплексне дослідження з червня 2023 року та річний аналіз корпоративного впровадження блокчейну — є черговим внеском Coinbase у кампанію з інформування про роль криптовалюти, блокчейну та web3-технологій у модернізації глобальної фінансової системи на користь корпорацій і споживачів. Докази свідчать, що компанії Fortune 500, малий бізнес і фінансові установи дедалі більше визнають переваги блокчейну для вирішення практичних завдань, зниження витрат і розширення доступу до фінансів — якщо з’являться підтримуючі регуляторні рамки для розвитку інновацій.

FAQ

Чому компанії Fortune 500 переходять до блокчейну та криптовалюти?

Компанії Fortune 500 впроваджують блокчейн і криптовалюту для підвищення операційної ефективності, зниження витрат на транзакції, покращення захисту даних і реалізації переваг зростання ринку цифрових активів.

Які великі компанії Fortune 500 увійшли у сферу криптовалюти або перейшли onchain?

Walmart, Amazon і ExxonMobil вже працюють у сфері криптовалюти та впровадили блокчейн-технології. Apple також досліджує корпоративні застосування блокчейну.

Які основні сценарії використання блокчейну для великих підприємств?

Великі підприємства застосовують блокчейн для прозорості ланцюгів постачання, автоматизації смартконтрактів, верифікації особи, розрахунків і управління активами. Такі рішення підвищують ефективність, зменшують витрати на посередників, прискорюють розрахунки й забезпечують незмінність і безпеку даних.

Які основні виклики та ризики для бізнесу при переході onchain?

Основні виклики — дотримання регуляторних вимог, складна технічна інтеграція, ризики безпеки смартконтрактів і обмеження масштабування. Бізнесу також потрібно вирішувати питання конфіденційності даних, сумісності між різними блокчейнами і залучення спеціалізованих кадрів для розробки та управління блокчейном.

Як корпоративне використання криптовалюти та блокчейну змінить традиційні фінанси та бізнес-моделі?

Впровадження блокчейну на підприємствах змінить фінансову сферу завдяки чіткішому визначенню прав власності, зниженню витрат на посередників і довіру, автоматизації смартконтрактів із принципом “код як закон” та прямій передачі вартості між мережами — це фундаментально трансформує розрахунки та бізнес-процеси.