Розгортання обгорнутих токенів: покроковий посібник з обгортання криптовалют

Криптовалюти змінили фінансову сферу, проте мають обмеження у взаємодії між різними блокчейнами. У цьому посібнику розглядається сутність обгорнутих токенів — рішення для підвищення сумісності блокчейнів і розширення функціональних можливостей цифрових активів у різних мережах.

Що таке обгорнуті токени?

Обгорнуті токени — це синтетичні криптовалюти, які функціонують у блокчейнах, що не є рідними для них. На відміну від рідних монет, ці токени створюють за спеціальними стандартами коду. Це дозволяє їм працювати на сторонніх блокчейнах. Наприклад, wrapped Bitcoin (wBTC) — токен стандарту ERC-20, що представляє Bitcoin у мережі Ethereum. Він має таку саму вартість, як і BTC, і при цьому використовує можливості смартконтрактів Ethereum.

Як працює обгортання токена?

Обгортання токенів зазвичай відбувається через кастодіальні системи. Користувач розміщує свою криптовалюту у захищеному сховищі. На цільовому блокчейні випускають відповідну кількість обгорнутих токенів. Якщо користувач хоче повернути початковий актив, він повертає обгорнуті токени — їх спалюють, і зберігач вивільняє криптовалюту зі сховища. Такий механізм гарантує співвідношення 1:1 між обгорнутими токенами та оригінальним активом.

Деякі протоколи обгортання засновані на децентралізованих системах із використанням смартконтрактів і DAO (Decentralized Autonomous Organizations) для підвищення безпеки й зменшення залежності від централізованих кастодіанів. Наприклад, wrapped Ethereum (wETH) використовує смартконтракти для автоматизованого випуску, розподілу й спалювання токенів.

Навіщо трейдерам обгорнуті криптотокени?

Обгорнуті токени мають такі переваги для учасників крипторинку:

1. Міжланцюгова функціональність. Вони дозволяють використовувати активи на сторонніх блокчейнах та відкривають нові торгові можливості.
2. Участь у DeFi. Обгорнуті токени дають змогу брати участь у різних децентралізованих фінансових (DeFi) активностях: "yield farming" (отримання доходу з ліквідності), надання ліквідності та стейкінг.
3. Зростання ліквідності. Доступність активів на різних блокчейнах підвищує загальну ліквідність ринку.
4. Доступ до dApps. Вони дозволяють використовувати криптовалюти у децентралізованих застосунках, зокрема іграх, біржах та NFT-маркетплейсах.

Переваги й недоліки обгортання токенів

Переваги:

1. Покращена взаємодія між блокчейнами
2. Збільшення ліквідності у DeFi-екосистемах
3. Ширший доступ до сервісів Web3

Недоліки:

1. Можливі ризики централізації у деяких кастодіальних системах
2. Вразливість до експлойтів смартконтрактів
3. Складність для нових користувачів

Висновок

Обгорнуті токени — це важливий крок у розвитку взаємодії блокчейнів. Вони забезпечують міст між різними криптоекосистемами. Попри ризики й складність, їхні переваги — підвищення ліквідності, розширення участі у DeFi й міжланцюгова функціональність — роблять їх цінним інструментом на ринку цифрових активів. У міру розвитку технології варто очікувати нових інновацій у протоколах обгортання токенів, що сприятиме ще більшій інтеграції та ефективності у блокчейн-сфері.

FAQ

Наскільки безпечні обгорнуті токени?

Обгорнуті токени зазвичай безпечні, якщо їх випускають надійні платформи. Вони підтримують співвідношення 1:1 з базовими активами, які забезпечують резерви. Однак існують ризики, пов'язані зі смартконтрактами.

Чи WBTC і BTC — це те саме?

Ні, WBTC — це не те саме, що BTC. WBTC — обгорнута версія BTC на Ethereum із співвідношенням 1:1. Вона дає змогу використовувати Bitcoin у DeFi-екосистемі Ethereum.

Чому обирають WETH замість ETH?

WETH використовують для кращої інтеграції з DeFi-протоколами і смартконтрактами. Це забезпечує простіший трейдинг і взаємодію зі стандартом ERC-20, що спрощує операції на децентралізованих біржах і застосунках.

Як функціонують обгорнуті монети?

Обгорнуті монети — це токени, які відображають іншу криптовалюту на сторонньому блокчейні. Вони підтримують співвідношення 1:1 з початковим активом, що дає можливість міжланцюгових транзакцій і підвищує ліквідність.