Що таке альткоїни? Топ-10 альткоїнів, які потрібно знати у 2025 році

Альткоїни: визначення, особливості та порівняння з Bitcoin

Щоб розуміти альткоїни, насамперед потрібно пояснити базові поняття у сфері цифрових активів.

Коїн — це криптоактив, який працює на окремому власному блокчейні. Наприклад, Bitcoin функціонує у блокчейні Bitcoin, Ethereum — у власному блокчейні Ethereum. Кожен із них є основним коїном своєї мережі.

Альткоїном називають будь-який криптоактив, крім Bitcoin. Проте через домінування Bitcoin і Ethereum деякі ринкові учасники відносять до альткоїнів усі криптоактиви, окрім цих двох.

Для порівняння, токен — це криптоактив без власного блокчейну, який використовує інфраструктуру іншої мережі. Багато токенів працюють на Ethereum і застосовують його функціонал для реалізації різних завдань.

Альткоїни здебільшого поділяються на:

1. Коїни, створені на коді Bitcoin із модифікаціями для нових або покращених функцій
2. Коїни, розроблені з нуля з унікальною архітектурою та механікою

Головна мета більшості альткоїнів — вирішення недоліків Bitcoin, таких як повільна обробка транзакцій, високе енергоспоживання, обмежена приватність чи вузьке застосування. Кожен альткоїн має свою цінність, що вирізняє його на фоні Bitcoin та інших криптовалют.

Основні типи альткоїнів: від стейблкоїнів до мем-коїнів

Ринок альткоїнів пропонує широкий спектр категорій, кожна з яких виконує специфічну функцію в екосистемі криптовалют.

Стейблкоїни

Стейблкоїни мінімізують волатильність шляхом прив’язки до стабільних активів, таких як долар США чи золото. Приклади — USDC, USDT (Tether), DAI. На відміну від інших криптовалют, стейблкоїни підтримують стабільну вартість, що робить їх зручними для повсякденних розрахунків і захисту від ринкових коливань.

Утіліті-токени

Утіліті-токени відкривають доступ до сервісів блокчейн-мережі, працюють як цифрові ключі для активації функцій платформи. До прикладу, XRP використовується для міжнародних платежів, а MATIC — для оплати комісій у мережі Polygon.

Платіжні токени

Платіжні альткоїни створені для використання як цифрова валюта при переказі вартості. Їх вирізняють висока швидкість і низькі комісії, завдяки чому вони зручні для транзакцій.

Говернанс-токени

Говернанс-токени дають власникам право голосу щодо рішень у блокчейн-проєктах. Як і акціонери, користувачі визначають зміни протоколу. Приклад — Maker (MKR), який дозволяє впливати на платформу MakerDAO.

Сек’юріті-токени

Сек’юріті-токени засвідчують право власності на зовнішні активи — акції компаній, нерухомість, вкладення. Вони, як правило, підпадають під дію законодавства про цінні папери.

Мем-коїни

Мем-коїни виникли як інтернет-жарти чи соціальні феномени, але здобули популярність завдяки потужним спільнотам. Dogecoin (DOGE) та Shiba Inu (SHIB) — класичні приклади: стартували як меми, а стали великими криптоспільнотами. Часто мають значну або необмежену емісію, через що ціна за коїн низька.

Play-to-Earn токени

Play-to-Earn токени використовують у блокчейн-іграх, де гравці заробляють винагороди у криптовалюті за досягнення. Axie Infinity — типовий приклад: користувачі розводять і б’ються фантастичними істотами, отримуючи токени для обміну на інші активи.

Топ альткоїнів 2025 року: лідери ринку й основні сценарії використання

Серед тисяч альткоїнів лише деякі посідають провідні позиції за функціональністю, популярністю і ринковою капіталізацією. Нижче — перелік ключових альткоїнів 2025 року:

1. Ethereum (ETH)

Ethereum — один із найбільших альткоїнів із капіталізацією близько 440 мільярдів доларів. На відміну від Bitcoin, який здебільшого виконує функцію цифрової валюти, Ethereum впровадив смартконтракти — автоматичні угоди, що забезпечують роботу тисяч децентралізованих застосунків: від DeFi і геймінгу до цифрового мистецтва.

2. XRP

XRP, створений Ripple Labs, орієнтований на швидкі й недорогі міжнародні перекази. Його цільова аудиторія — фінансові установи, які прагнуть оптимізувати транскордонні транзакції й шукають альтернативу системам на кшталт SWIFT.

3. Solana (SOL)

Solana вирізняється надвисокою швидкістю транзакцій і низькими комісіями. Її блокчейн обробляє тисячі транзакцій щосекунди, що ідеально підходить для бірж і ігрових платформ.

4. Cardano (ADA)

Cardano реалізує науковий підхід до блокчейну, фокусуючись на безпеці і сталому розвитку. Використовує консенсус proof-of-stake, який набагато енергоефективніший за майнінг Bitcoin.

5. Litecoin (LTC)

Litecoin, який називають “сріблом” поруч із “золотом” Bitcoin, був одним із перших альткоїнів (2011 рік). Пропонує швидші підтвердження транзакцій і використовує відмінний від Bitcoin алгоритм хешування. Тривала історія та низькі комісії роблять Litecoin популярним вибором для щоденних розрахунків і багатьох продавців.

6. Dogecoin (DOGE)

Dogecoin, що виник як мем, став однією з найвідоміших криптовалют. Незважаючи на гумористичний початок, DOGE має потужну спільноту й широку підтримку, зокрема через відомих особистостей. Низька ціна й необмежена кількість монет роблять його популярним для мікроплатежів і “чайових”.

7. Tether (USDT)

Tether — найбільший стейблкоїн за ринковою капіталізацією, ціна якого прив’язана до долара США. Кожен токен USDT забезпечується резервами, що відповідають ціні $1. Це ключовий інструмент для трейдерів, які переміщують кошти між волатильними криптоактивами й стабільною вартістю без переходу в фіат. За добовими обсягами USDT стабільно серед лідерів.

8. USDC

USDC — швидкозростаючий регульований стейблкоїн, прив’язаний до долара США. Його створили у Centre Consortium (Circle і Coinbase), відзначається прозорістю і регулярними аудитами. Сьогодні USDC є важливою інфраструктурою для DeFi і транскордонних розрахунків.

9. Shiba Inu (SHIB)

Shiba Inu стартував у 2020 році як альтернатива Dogecoin і швидко зібрав велику спільноту. Спочатку це був мем-коїн, але з часом проєкт доповнився децентралізованою біржею (ShibaSwap), NFT-платформою та іншими сервісами. Низька ціна за токен дає змогу інвесторам володіти мільйонами або мільярдами SHIB, що приваблює роздрібних учасників ринку.

10. Uniswap (UNI)

Uniswap змінив підхід до криптотрейдингу через модель автоматизованого маркетмейкера. Це одна з найбільших децентралізованих бірж: користувачі обмінюють токени напряму зі своїх гаманців без посередників. Власники UNI також беруть участь в управлінні протоколом.

Кожен із цих альткоїнів пропонує власні переваги й функції порівняно з Bitcoin, закриваючи окремі потреби ринку.

Домінування й капіталізація альткоїнів: ключові показники для криптоінвесторів

Знання про домінування та ринкову капіталізацію альткоїнів є основою для грамотних інвестицій у криптовалютний ринок.

Домінування альткоїнів

Показник домінування альткоїнів визначає, яку долю від усього ринку займають ці активи. Формула розрахунку:

Домінування альткоїнів = (Загальна капіталізація крипторинку – Капіталізація Bitcoin) / Загальна капіталізація крипторинку × 100%

Коли домінування Bitcoin знижується, домінування альткоїнів зростає — це означає, що капітал перетікає у non-Bitcoin-активи.

Графіки домінування альткоїнів допомагають визначати ринкові тренди:

• Зростаюче домінування (понад 55%) сигналізує про “altcoin season” (період, коли альткоїни випереджають Bitcoin)
• Зниження домінування означає повернення уваги до Bitcoin

У 2017–2018 роках домінування альткоїнів сягнуло майже 67%; у середині 2021 — близько 60%, що супроводжувалося вибуховим зростанням альткоїнів.

Ринкова капіталізація альткоїнів

Ринкова капіталізація альткоїнів — це загальна вартість усіх альткоїнів в обігу (без Bitcoin), яка визначається множенням ціни кожного коїна на його обсяг в обігу та підсумовуванням.

Нещодавно капіталізація альткоїнів досягла близько 1,4 трильйона доларів, що складає приблизно 55% від усього ринку криптоактивів.

Системне відстеження цього показника дає такі інсайти:

• Плавне зростання свідчить про стабільний інтерес до криптоекосистеми
• Різкі злети можуть вказувати на спекулятивний перегрів чи ризик “бульбашки”
• Порівняння окремих капіталізацій дозволяє оцінити значущість і рівень прийняття активів

Інвестори часто порівнюють капіталізацію Bitcoin і сукупну капіталізацію альткоїнів, щоб відстежувати перетоки коштів. Під час переходу капіталу з Bitcoin в альткоїни останні часто зростають у ціні.

Індекс “altcoin season”: коли та чому альткоїни випереджають Bitcoin

Крипторинок періодично переживає “altcoin season” — фази, коли альткоїни в сукупності випереджають Bitcoin і суттєво дорожчають за короткий час.

Що спричиняє “altcoin season”?

“Altcoin season” настає після стрибка Bitcoin, коли його ціна стабілізується. Інвестори, шукаючи вищу віддачу, переводять капітал із Bitcoin в альткоїни, що зменшує домінування BTC і пришвидшує зростання цін на альткоїни.

Як розпізнати “altcoin season”

Altcoin Season Index дозволяє визначити, чи настав altcoin season, враховуючи такі чинники:

1. Відносна результативність: якщо більшість альткоїнів перевищують прибутковість Bitcoin за певний період, це ймовірно “altcoin season”
2. Домінування Bitcoin: зменшення цього параметра свідчить про притік капіталу в альткоїни
3. Обсяги торгівлі: зростаюча торгова активність альткоїнів щодо Bitcoin передує “altcoin season”
4. Соціальний резонанс: підвищена увага до альткоїнів у соцмережах часто йде перед стрімким зростанням цін

Історичні періоди зростання альткоїнів і закономірності

Важливі “altcoin season” у минулому:

• 2017–2018: домінування Bitcoin знизилося з 86,3% до 38,69% у період ICO-буму
• 2020–2021: під час COVID-19 роздрібні інвестори шукали більші прибутки, що стимулювало зростання мем-коїнів і NFT

Скільки триває “altcoin season”?

“Altcoin season” зазвичай триває від кількох тижнів до кількох місяців. Її тривалість визначається ринковою кон’юнктурою, поведінкою інвесторів і макроекономічною ситуацією. Період різкого зростання може так само швидко закінчитися стрімким падінням цін.

Інвестування в альткоїни: можливості й ризики

Інвестиції в альткоїни можуть принести високий прибуток, але водночас пов’язані зі значними ризиками. Інвесторам важливо враховувати обидва аспекти.

Переваги інвестування в альткоїни

1. Технічні покращення Bitcoin: багато альткоїнів усувають обмеження Bitcoin — підвищують швидкість, ефективність і гнучкість застосування.
2. Вищий потенціал зростання: невелика ринкова капіталізація окремих альткоїнів дозволяє сподіватися на вищий відсотковий прибуток. Інвестування $1 000 у перспективний альткоїн може дати більший результат, ніж така ж сума у Bitcoin.
3. Диверсифікація: тисячі проєктів дають змогу підтримати різні технології і напрями, які близькі інвестору.
4. Функціональність: чимало альткоїнів забезпечують роботу децентралізованих застосунків, дають права управління чи виконують окремі рольові функції у блокчейні.

Ризики інвестування в альткоїни

1. Високий ризик: альткоїни ризикованіші за Bitcoin. Багато проєктів сходять з ринку, призводячи до втрати вкладень, особливо це стосується малих капіталізацій.
2. Суттєва волатильність: цінові коливання 20–30% за день — поширене явище.
3. Низька ліквідність: невеликі обсяги торгів ускладнюють купівлю/продаж великих сум без впливу на ціну.
4. Регуляторна невизначеність: правила щодо криптовалют змінюються, й подальше регулювання може вплинути на окремі альткоїни, особливо кваліфіковані як цінні папери.
5. Шахрайство та провальні проєкти: у секторі поширені шахрайські дії, “rug pull” і невдалі стартапи. Без ретельної перевірки інвестор може втратити кошти через маніпуляції чи невиконані обіцянки.

Як аналізувати альткоїни: методика оцінки криптопроєктів

Через високі ризики важливо проводити глибокий аудит перед інвестуванням. Основні критерії оцінки:

1. Мета проєкту й вирішувана проблема

• Яку реальну задачу розв’язує цей альткоїн?
• Чи існує попит, чи це лише концепція?
• Як ця пропозиція виглядає у порівнянні з іншими варіантами в і поза криптосферою?

2. Команда

• Вивчіть досвід і досягнення розробників
• Оцініть прозорість складу та компетенцій команди
• Зверніть увагу на успішні попередні продукти
• Враховуйте кількість активних учасників розробки

3. White paper

White paper містить опис технології, цілей і плану реалізації активу. Звертайте увагу на:

• Ясність і технічну деталізацію
• Детальний план розвитку й реалістичні терміни
• Прозорість токеноміки (розподіл і функції токенів)
• Уникайте проєктів із розмитими формулюваннями, нереалістичними обіцянками чи неякісною документацією

4. Токеноміка

• Яка загальна емісія токенів?
• Який порядок розподілу (команда, публічний продаж тощо)?
• Чи передбачено обмеження інфляції?
• Які умови вестингу/блокування командних токенів?

5. Ринкові показники

• Капіталізація ринку: загальна вартість токенів в обігу
• Ліквідність: зручність і вплив купівлі/продажу
• Обсяги торгів: денна активність
• Історія цін: довгострокова динаміка

6. Спільнота та прийняття

• Розмір і активність спільноти у соцмережах і на форумах
• Партнерства з бізнесом чи організаціями
• Дані про використання й реакцію ринку
• Якість комунікації й прозорість проєкту

7. Безпека й аудит

• Чи перевіряли код відомі аудиторські компанії?
• Чи були випадки зломів або втрат?
• Який рівень децентралізації протоколу?

Ретельний аналіз цих параметрів допоможе ухвалити обґрунтоване рішення й уникати високоризикових або сумнівних проєктів.

Підсумки

З 2011 року ринок альткоїнів розвивається стрімко. У міру зрілості галузі проєкти з реальною користю й прикладним застосуванням матимуть перевагу, а інші поступово зникатимуть із ринку.

Для новачків оптимальний вибір — надійні біржі з широким вибором активів, простим інтерфейсом і потужним захистом. Важливими є конкурентні комісії та доступ до нових альткоїнів, особливо під час диверсифікації ринку (“altcoin season”).

Незалежно від стратегії — відстеження трендів домінування чи формування портфеля перспективних проєктів — сучасний ринок дає всі необхідні інструменти для ефективної роботи з альткоїнами.

FAQ

Що таке альткоїн і чим він відрізняється від Bitcoin?

Альткоїни — це всі криптовалюти, окрім Bitcoin. Bitcoin орієнтований на збереження вартості як “цифрове золото”, а альткоїни пропонують широкий функціонал: смартконтракти, DeFi, NFT. Bitcoin забезпечує стабільність, альткоїни — вищу волатильність та потенціал зростання, але й більші ризики.

Які сегменти альткоїнів важливі для моніторингу у 2025 році?

У 2025 році варто стежити за альткоїнами у сферах AI, Layer 2, DeFi, метаверсу, токенізації реальних активів (RWA). Основне зростання можливе за рахунок блокчейн-інфраструктури (Solana, Arbitrum, Polygon, Optimism) і DeFi-протоколів із високими обсягами.

Які основні ризики та питання безпеки при інвестуванні в альткоїни?

Інвестування в альткоїни супроводжується високою волатильністю та ризиком значних втрат. Монети з малою капіталізацією можуть втратити понад 90% вартості, сектор схильний до шахрайств і зломів. Інвестуйте лише ті кошти, які готові втратити.

Які критерії вибору альткоїнів?

Оцінюйте капіталізацію, практичне застосування, прогрес розробки, підтримку бізнесу та лістинг на біржах. Важливими є бачення проєкту й технічний фундамент. Найперспективніші альткоїни мають стабільний розвиток і партнерства з провідними компаніями.

Які основні відмінності між Ethereum (ETH) і Solana (SOL)?

Ethereum (ETH) — це платформа для смартконтрактів, а Solana (SOL) оптимізована для високошвидкісної обробки транзакцій. ETH підходить для універсальних децентралізованих застосунків, SOL — для рішень із великою пропускною здатністю. Архітектури й основні цілі суттєво різняться.

Де купити альткоїни й як новачку вибрати біржу?

Альткоїни доступні на провідних біржах. Новачкам слід обирати платформи з простим інтерфейсом, якісною підтримкою й широким вибором активів. Важливими є також безпека, розмір комісій і зручність введення/виведення коштів.

Які перспективи ринку альткоїнів і потенціал зростання у 2025 році?

У 2025 році очікується зростання ринку альткоїнів. Зменшення частки Bitcoin, поява нових ETF і збільшення інституційної участі підвищують ймовірність “altcoin season”. Технічна підтримка й ліквідність сприятимуть стабільності ринку.

DeFi, NFT і стейкінг-альткоїни: як це працює?

Децентралізовані фінансові сервіси на базі DeFi реалізують через смартконтракти. Стейкінг NFT — це блокування NFT на платформі для отримання нагород, а стейкінг означає зберігання криптоактивів із участю в роботі мережі й отримання прибутку.