Що таке альткоїн? Топ-10 альткоїнів, що заслуговують уваги у 2025 році | Довідник для початківців про можливості за межами Bitcoin

Що таке альткоїни: визначення і ключові відмінності від Bitcoin

Уявіть: Bitcoin — лише старт цифрової валюти. Саме так і сталося у світі криптовалют. Bitcoin зберігає статус першої та найбільшої криптовалюти, але з 2009 року з’явилися тисячі альтернативних цифрових валют. Їх називають «альткоїнами».

Термін «альткоїн» об’єднує слова «альтернатива» та «койн» і позначає будь-яку криптовалюту, окрім Bitcoin. Як різні типи транспорту задовольняють різні потреби, так і альткоїни створювали для вирішення окремих завдань або впровадження функцій, яких немає у Bitcoin.

Litecoin — перший альткоїн, запущений 2011 року з метою зробити транзакції швидшими за Bitcoin. Нині екосистема містить понад 16 500 криптовалют, кожна з унікальними характеристиками та призначенням.

Сьогодні Bitcoin займає близько половини ринкової вартості криптовалют. Альткоїни складають другу половину — це свідчить про їхню зростаючу роль у цифровій економіці.

Основні поняття криптовалют

Для коректного розуміння альткоїнів варто визначити кілька базових термінів:

«Койн» — криптовалюта, що працює на власному блокчейні. Наприклад, Bitcoin — на блокчейні Bitcoin, Ethereum — на Ethereum. Це нативні монети своїх мереж.

«Альткоїн» — будь-яка криптовалюта, крім Bitcoin. Дехто вважає альткоїнами всі монети, окрім Bitcoin або Ethereum, оскільки саме ці дві — наймасштабніші та найвідоміші.

«Токен» — криптовалюта, що функціонує на чужому блокчейні, не має власного ланцюга. Наприклад, чимало токенів працюють на базі Ethereum, використовуючи його інфраструктуру для різних цілей.

Класифікація альткоїнів

Альткоїни поділяють на дві основні групи:

1. Ті, що мають схожий із Bitcoin код, але модифікований для нових функцій
2. Ті, що розроблені з нуля з унікальним кодом і механікою роботи

Переважна більшість альткоїнів вирішує обмеження Bitcoin: швидкість транзакцій, енергоспоживання, приватність чи гнучкість застосування. Кожен альткоїн має власну ціннісну пропозицію, яка відрізняє його від інших.

Види альткоїнів: стейблкоїни, мемкоїни та інші

Сегмент альткоїнів різноманітний: тут є декілька категорій, які виконують різні функції у криптоекосистемі.

Стейблкоїни

Стейблкоїни мінімізують волатильність ціни, прив’язуючись до стабільних активів — долара США чи золота. Приклади: USDC, USDT (Tether), DAI. На відміну від більшості криптовалют, стейблкоїни прагнуть зберігати стабільну вартість. Це робить їх зручними для повсякденних розрахунків і як «тиху гавань» у періоди ринкової турбулентності.

Утіліті-токени

Утіліті-токени відкривають доступ до сервісів у межах певного блокчейну. Вони — цифрові ключі для отримання функцій чи сервісів на платформі. Наприклад, XRP — для міжнародних переказів, MATIC — для покриття комісій у мережі Polygon.

Платіжні токени

Ці альткоїни використовують як засіб обміну. Вони роблять акцент на швидкості операцій і низьких комісіях.

Говерненс-токени

Говерненс-токени дають право голосу у прийнятті рішень блокчейн-проєкту. Власники таких токенів голосують за зміни протоколу, як акціонери компанії. Приклад — Maker (MKR), що дозволяє управляти платформою MakerDAO.

Сек’юріті-токени

Сек’юріті-токени закріплюють право власності на сторонній актив — як традиційні цінні папери. Це можуть бути акції компаній, частки в нерухомості чи інші інвестиції. Такі токени регулюються як цінні папери.

Мемкоїни

Мемкоїни починалися як жарт або соціальна сатира, але стали популярними завдяки підтримці спільноти. Dogecoin (DOGE) і Shiba Inu (SHIB) — яскраві приклади: від інтернет-мемів до великих спільнот. Зазвичай вони мають величезну чи необмежену емісію, тож ціна одиниці невисока.

Play-to-Earn токени

Ці токени використовують у блокчейн-іграх, де гравці заробляють криптовалюти, граючи. Axie Infinity — приклад: розведення, тренування й бої фантастичних істот із винагородою у вигляді токенів, які можна обміняти на інші криптовалюти.

Топ-10 альткоїнів: лідери ринку та сфери застосування

Серед тисяч альткоїнів лише кілька стали лідерами за корисністю, масштабами використання й ринковою капіталізацією. Ось основні:

1. Ethereum (ETH)

Ethereum — найбільший альткоїн із ринковою капіталізацією близько $440 млрд. На відміну від Bitcoin, який є переважно цифровою валютою, Ethereum впровадив смартконтракти, які виконуються автоматично за певних умов. Це дозволило створити тисячі застосунків: від фінансових сервісів до ігор і ринків цифрового мистецтва.

2. XRP

XRP, розроблений Ripple Labs, забезпечує швидкі та дешеві міжнародні перекази. Основний фокус — покращення транскордонних платежів для фінансових установ як альтернатива SWIFT.

3. Solana (SOL)

Solana відома надшвидкими транзакціями й низькими комісіями. Її блокчейн обробляє тисячі транзакцій на секунду, що робить її ідеальною для застосунків із високим навантаженням — наприклад, торгових платформ чи блокчейн-ігор.

4. Cardano (ADA)

Cardano розвивається на основі наукових досліджень із акцентом на безпеці та сталості. Використовує консенсус proof-of-stake (PoS), що значно економніший за майнінг Bitcoin.

5. Litecoin (LTC)

Litecoin — одне з перших «срібних» доповнень до «золотого» Bitcoin, створене у 2011 році. Здійснює швидше підтвердження транзакцій і використовує інший алгоритм хешування. За понад 10 років Litecoin залишився популярним для повсякденних платежів завдяки низьким комісіям і широкому прийняттю.

6. Dogecoin (DOGE)

Dogecoin спочатку був жартом на основі інтернет-мему, але став однією з найвідоміших криптовалют. Попри іронічне походження, монета згуртувала велику спільноту та здобула увагу завдяки підтримці відомих людей. Доступна ціна й нескінченна емісія роблять його популярним для чайових і мікроплатежів онлайн.

7. Tether (USDT)

Tether — найбільший стейблкоїн за капіталізацією, прив’язаний до долара США. Кожен токен USDT забезпечений резервами й має бути еквівалентом 1 долара. Це — ключовий інструмент для трейдерів, які хочуть перейти із волатильних криптовалют у стабільні активи, не повертаючись у фіат. За добовим оборотом — один із найторгованіших активів.

8. USD Coin (USDC)

USDC — регульований стейблкоїн, прив’язаний до долара. Його створив консорціум Centre (Circle і Coinbase). Відзначається прозорістю: регулярно підтверджуються резерви у доларах. Важлива інфраструктура для DeFi і транскордонних переказів.

9. Shiba Inu (SHIB)

Shiba Inu стартував 2020 року як мемкоїн-альтернатива Dogecoin і швидко набрав велику спільноту. Згодом проєкт розширився: з’явилися ShibaSwap, NFT-платформа та інші функції. Наднизька ціна дозволяє володіти мільйонами токенів, що приваблює роздрібних інвесторів.

10. Uniswap (UNI)

Uniswap змінив підхід до торгівлі криптовалютами завдяки моделі автоматичного маркетмейкера. Це одна з найбільших децентралізованих бірж, яка дозволяє торгувати токенами напряму з гаманця без посередників. Власники UNI можуть голосувати щодо розвитку протоколу.

Кожен із цих альткоїнів має унікальні переваги й вирішує окремі задачі ринку, доповнюючи Bitcoin.

Ключові індикатори для інвесторів: домінування й капіталізація альткоїнів

Для зважених рішень щодо інвестицій слід розуміти два основних ринкових індикатори: домінування альткоїнів і їхню ринкову капіталізацію.

Домінування альткоїнів

Домінування альткоїнів — частка ринкової вартості всіх альткоїнів у загальному ринку криптовалют. Формула:

Домінування альткоїнів = (Загальна капіталізація крипторинку – Капіталізація Bitcoin) ÷ Загальна капіталізація крипторинку × 100%

Зниження частки Bitcoin означає зростання домінування альткоїнів — капітал перетікає у альтернативні монети.

Графік домінування альткоїнів — інструмент для виявлення ринкових трендів:

• Зростання домінування (понад 55%) — сигнал про Altcoin Season, коли альткоїни випереджають Bitcoin.
• Зниження домінування — перевага на ринку за Bitcoin, інвестори вибирають основну монету.

Піки домінування альткоїнів спостерігалися у 2017–2018 (до 67%) і в середині 2021 (до 60%) роках. Це збігалося зі стрімким зростанням цін на альткоїни.

Ринкова капіталізація альткоїнів

Це сума ринкової вартості всіх альткоїнів. Обчислюється як добуток ціни кожного койна на обсяг обігу (без Bitcoin) із сумуванням результатів.

На початку 2025 року загальна капіталізація альткоїнів становить близько $1,4 трлн — це 55% усього крипторинку.

Відстеження графіка капіталізації дає такі інсайти:

• Стабільне зростання — сталий інтерес до криптоекосистеми.
• Різкі стрибки — ознака спекуляцій чи «бульбашки».
• Порівняння капіталізації окремих альткоїнів дозволяє оцінити їхню важливість і рівень прийняття.

Інвестори аналізують співвідношення капіталізації Bitcoin і альткоїнів, щоб передбачити ротацію капіталу. Перетікання коштів із Bitcoin в альткоїни часто супроводжується зростанням цін останніх.

Індекс Altcoin Season: коли альткоїни випереджають Bitcoin і чому

У крипторинку існує явище «Altcoin Season» («альтсезон»): це періоди, коли альткоїни масово випереджають Bitcoin і показують різке зростання цін.

Що запускає Altcoin Season?

Altcoin Season зазвичай починається після періоду зростання Bitcoin і стагнації. Інвестори, шукаючи більший прибуток, переводять частину капіталу з Bitcoin в альткоїни. Це знижує домінування Bitcoin і стимулює зростання цін альтернативних монет.

Як визначити Altcoin Season

Індекс Altcoin Season допомагає інвесторам зрозуміти, чи на ринку триває «альтсезон». Індекс враховує:

1. Відносна динаміка: якщо більшість альткоїнів випереджають Bitcoin за певний період — це ознака Altcoin Season.
2. Домінування Bitcoin: зменшення частки Bitcoin у загальній капіталізації свідчить про перетікання коштів у альткоїни.
3. Обсяги торгів: збільшення торгівлі альткоїнами щодо Bitcoin сигналізує про старт Altcoin Season.
4. Сентимент у соцмережах: зростання інтересу до альткоїнів у соціальних мережах часто передує ціновим стрибкам.

Історичні цикли зростання альткоїнів

Найпомітніші Altcoin Season:

• 2017–2018: домінування Bitcoin впало з 86,3% до 38,69% — тоді різко виріс ринок ICO.
• 2020–2021: під час пандемії COVID-19 роздрібні інвестори шукали нові можливості, зросли мемкоїни й ринок NFT.

Тривалість Altcoin Season

Altcoin Season триває від кількох тижнів до кількох місяців залежно від ринку, настроїв і глобальних факторів. Період може завершитися так само раптово, як і почався, із таким же швидким падінням цін.

Інвестиції в альткоїни: переваги та ризики

Як і будь-які інвестиції, альткоїни дають потенційний прибуток, але несуть суттєві ризики, які варто ретельно аналізувати.

Переваги інвестицій в альткоїни

1. Покращення над Bitcoin: багато альткоїнів усувають обмеження Bitcoin — швидкість, енергоспоживання, функціональність. Це дає їм перевагу для окремих сценаріїв.
2. Вищий потенціал зростання: завдяки меншій капіталізації альткоїни можуть принести набагато більший відсотковий прибуток, якщо проєкт стане успішним.
3. Диверсифікація: тисячі альткоїнів дозволяють обирати напрямки за технологіями, секторами чи завданнями.
4. Функціональність понад зберігання вартості: чимало альткоїнів надають додаткові можливості — підтримку децентралізованих застосунків, права управління у проєктах тощо.

Недоліки інвестицій в альткоїни

1. Вищий ризик: альткоїни ризикованіші за Bitcoin. Багато проєктів закриваються, і інвестор втрачає всі кошти. Чим менший альткоїн — тим більший ризик.
2. Висока волатильність: ціни можуть змінюватися на 20–30% за день. Це робить інвестиції стресовими й важко прогнозованими.
3. Менша ліквідність: обсяги торгів менші, ніж у Bitcoin. Це ускладнює великі угоди без впливу на ціну.
4. Регуляторна невизначеність: правова база для криптовалют змінюється. Майбутні регуляції можуть вплинути на окремі альткоїни, особливо потенційні цінні папери.
5. Шахрайство та провали: у світі альткоїнів багато шахрайських проєктів і невдач. Без ретельного аналізу можна потрапити у схеми pump-and-dump чи інвестувати в неякісний проєкт.

Як досліджувати альткоїни: алгоритм оцінювання проєктів

З огляду на ризики, перед вкладенням коштів потрібно дослідити проєкт за такими критеріями:

1. Вивчіть мету і проблему проєкту

• Яку проблему вирішує альткоїн?
• Чи реальна ця потреба, чи проєкт штучний?
• Як він відрізняється від існуючих рішень у криптовалютах і за їх межами?

2. Оцініть команду

• Дослідіть досвід розробників і засновників.
• Перевірте прозорість щодо особистостей і компетенцій учасників.
• Переконайтесь, що команда вже реалізовувала успішні проєкти.
• Оцініть кількість активних розробників.

3. Прочитайте whitepaper

Головний документ із описом технології, цілей і стратегії. Зверніть увагу на:

• Чіткість і точність технічних пояснень.
• Реалістичний і детальний дорожній план.
• Прозорість токеноміки (розподіл і функції токенів).
• «Червоні прапорці» — розмитість, нереалістичні обіцянки, низька якість тексту.

4. Проаналізуйте токеноміку

• Яка загальна емісія токенів?
• Як розподілено токени (команда, публічний продаж тощо)?
• Чи є механізми контролю інфляції?
• Чи передбачені періоди блокування для токенів команди?

5. Оцініть ринкові індикатори

• Ринкова капіталізація: загальна вартість токенів в обігу.
• Ліквідність: наскільки легко купити/продати без впливу на ціну.
• Денний обсяг торгів.
• Довгострокова цінова динаміка.

6. Проаналізуйте спільноту й впровадження

• Розмір і активність спільноти в соцмережах, на форумах.
• Партнерства з відомими компаніями.
• Дані про реальне застосування й показники впровадження.
• Якість і частота комунікацій команди.

7. Перевірте безпеку й аудит

• Чи проводився аудит коду незалежними експертами?
• Чи були інциденти безпеки?
• Який ступінь децентралізації мережі?

Ретельний аналіз цих аспектів допоможе обрати альткоїни з реальним потенціалом і уникнути надмірних ризиків.

Гаманці для криптовалют: як захистити інвестиції в альткоїни

Надійне зберігання альткоїнів — основа безпеки інвестицій. Варіанти зберігання різняться рівнем захисту й зручності.

Види криптовалютних гаманців

Апаратні гаманці (cold storage)

• Фізичні пристрої для зберігання приватних ключів офлайн.
• Приклади: Ledger, Trezor, Tangem.
• Найбезпечніший варіант для великих сум.
• Захист від онлайн-загроз.
• Вартість: $50–200.

Програмні гаманці

• Десктопні додатки (Exodus, Electrum), мобільні (Trust Wallet, MetaMask mobile), веб-версії (MetaMask extension).
• Зручніші, але менш захищені, ніж апаратні.

Гаманці бірж

• Зберігання активів безпосередньо на біржі.
• Найзручніший, але найменш безпечний варіант.
• Підходить для невеликих сум чи короткострокового зберігання.
• Приватні ключі контролює біржа.

Паперові гаманці

• Фізичний носій із приватними ключами.
• Повністю офлайн-зберігання.
• Надійний, якщо створено правильно, але складний у використанні.
• Не для початківців.

Головні правила безпеки

Дотримуйтеся таких принципів незалежно від типу гаманця:

1. Не передавайте приватні ключі чи фрази відновлення стороннім.
2. Записуйте фрази відновлення на папері, а не в цифровому вигляді, і тримайте їх у безпечному місці.
3. Використовуйте складні унікальні паролі для всіх криптоакаунтів.
4. Увімкніть двофакторну автентифікацію через застосунок, а не SMS.
5. Використовуйте гарячі гаманці для частих операцій, холодні — для зберігання.
6. Оновлюйте програмне забезпечення для усунення вразливостей.
7. Остерігайтеся фішингових атак на криптоактиви.
8. Використовуйте окремий пристрій для криптооперацій, якщо можливо.
9. Робіть резервні копії гаманця згідно з рекомендаціями.
10. Спершу тестуйте невеликими сумами, перш ніж здійснювати великі перекази.

Як кажуть у криптоспільноті: «Не маєте ключів — не маєте крипти». Особиста відповідальність за безпеку — обов’язкова для повноцінної участі у криптоекосистемі.

Висновки

Ринок альткоїнів розвивається з 2011 року. У міру зрілості індустрії лідерами стають проєкти з реальною користю й конкретними застосуваннями. Ті, що не дають цінності, ймовірно, зникнуть.

Для новачків базові знання з цього гайда — надійна стартова платформа. Понад 16 500 криптовалют створюють простір для диверсифікації й досліджень.

Чи аналізуєте ви тренди за індикаторами домінування, чи формуєте портфель перспективних активів — успіх залежить від досліджень і управління ризиками. Ринок криптовалют динамічний, пропонує як можливості, так і виклики для обізнаних інвесторів.

Починаючи шлях інвестування в альткоїни, пам’ятайте: знання й обачність — ваші головні інструменти. Дотримуючись дослідницького алгоритму і правил безпеки, ви зможете впевнено працювати з альткоїнами й приймати обґрунтовані рішення.

FAQ

Що таке альткоїн (Altcoin) і чим він відрізняється від Bitcoin?

Альткоїн — це будь-яка криптовалюта, крім Bitcoin. Альткоїни пропонують швидші транзакції, менше енергоспоживання чи розширені функції. Bitcoin має довшу історію та більшу частку ринку, що робить його стабільнішим. Альткоїни новіші й характеризуються вищою волатильністю цін.

Які 10 альткоїнів найцікавіші для інвестування у 2025 році?

Серед топових альткоїнів 2025 року — Solana, Cardano, Arbitrum, Aptos та інші високопродуктивні блокчейни з технологічними інноваціями та спільнотним управлінням. Вони мають міцний фундамент і потенціал зростання.

Як новачкам обирати й оцінювати інвестиційну цінність альткоїнів?

Вивчайте whitepaper і сценарії використання, оцінюйте експертизу та репутацію команди, аналізуйте попит і пропозицію за ринковими даними, перевіряйте обсяги торгів, слідкуйте за активністю спільноти в соцмережах, порівнюйте оцінку з аналогами. Обирайте проєкти з перевіреними командами, прозорою токеномікою й зростаючим впровадженням.

Які основні ризики альткоїнів і на що звертати увагу під час інвестування?

Альткоїни мають вищу волатильність і регуляторну невизначеність, ніж Bitcoin. Досліджуйте проєкти, диверсифікуйте портфель, відстежуйте ринкові тренди й роботу команд, перевіряйте автентичність обсягів торгів, інвестуйте тільки ту суму, яку готові втратити.

Як купити й торгувати альткоїнами на біржах?

Виберіть авторитетну біржу, пройдіть верифікацію акаунта, поповніть рахунок через банк чи картку, знайдіть торгову пару й розмістіть ордер. Для безпеки зберігайте активи у власних гаманцях.

Які перспективи розвитку альткоїнів?

Перспективи різні. Деякі проєкти, що відповідають регуляторним вимогам, можуть зрости в 5–10 разів за підтримки інституцій. Але сектор ризикований, і лише частина альткоїнів переживе консолідацію ринку.

Які переваги й недоліки альткоїнів у порівнянні з основними монетами (Ethereum тощо)?

Альткоїни дають швидші транзакції й менші комісії, але Ethereum забезпечує стабільність і зрілість технології. Альткоїни ризикованіші, а основні монети надійніші й перевірені часом.

Що таке ринкова капіталізація, ліквідність і волатильність? Як ці показники впливають на інвестиції в альткоїни?

Капіталізація — це загальна вартість активу, ліквідність — легкість торгівлі, волатильність — амплітуда цінових змін. Вища капіталізація — більша стабільність, ліквідність — легший вхід/вихід, висока волатильність — вищий ризик і потенційний прибуток.

Чи піддаються альткоїни маніпуляціям? Як виявити та уникати шахрайських проєктів?

Так, альткоїни вразливі до маніпуляцій через «pump-and-dump», «wash trading» (імітація обсягів) і дії «китів». Виявляйте шахрайство через аналіз ончейн-даних (Nansen, DEXTools), моніторинг соцмереж, перевірку прозорості токену й обсягів торгів. Уникайте проєктів без реальної користі чи авторитетної команди.

Яку частку капіталу новачкам вкладати в альткоїни?

Не більше 10% інвестиційного портфеля. Почніть із вивчення Bitcoin та Ethereum, а потім обережно досліджуйте альткоїни.