DeFi代幣：新手入門指南

去中心化金融（DeFi）是一種創新金融服務模式，使用者無需依賴傳統中介機構，即可進行數位資產的交易、借貸和放款。近年來，DeFi領域迅速發展，使用族群大幅擴張。DeFi龐大的鏈上交易量已突破數千億美元，充分展現defi altcoin技術的普及。為了推動生態系統壯大並提升社群參與，許多DeFi協議已在Ethereum等主流區塊鏈上發行原生加密貨幣，也就是DeFi代幣。

什麼是DeFi？

去中心化金融（DeFi）是加密貨幣產業的重要分支，專注於提供不需中心化中介的金融服務。與傳統金融系統要求與銀行、券商或金融科技公司互動不同，DeFi應用建立在區塊鏈等去中心化網路之上。主流平台如Ethereum，讓使用者能夠點對點交易、借貸加密貨幣，毋須向中心化機構提交個人資訊。瞭解defi altcoin功能有助深入掌握去中心化系統的運作方式。

DeFi技術核心仰賴智能合約——區塊鏈上的自動執行程式，會在特定條件下完成預設操作。例如，使用者於去中心化交易平台將ETH兌換為USDC等穩定幣時，智能合約自動辨識ETH存入並將等值USDC轉帳至使用者的加密錢包。這種自動化確保點對點金融交易安全可靠，無需人工干預或中心化管理。由於去中心化和智能合約特性，DeFi應用也被稱為去中心化應用（dApp）。

什麼是DeFi幣與DeFi代幣？

正確區分DeFi幣與DeFi代幣，有助於理解defi altcoin術語及去中心化金融生態。廣義而言，DeFi加密貨幣泛指在DeFi應用中使用的所有數位資產，但幣與代幣在區塊鏈架構中各有不同職能。

「幣」是獨立區塊鏈的原生加密貨幣，屬該網路的主要交易媒介。Ethereum的ETH即是代表，既是Ethereum區塊鏈的官方貨幣，也是支付Ethereum應用交易手續費（Gas費）的必要資產。雖然ETH並非專為DeFi設計，但在Uniswap、Aave、Sushi等DeFi協議中扮演關鍵角色，屬於DeFi幣。

「DeFi代幣」或在部分場合稱為defi altcoin，是基於Ethereum、Cardano或Solana等區塊鏈發行的加密貨幣，專屬於特定DeFi專案。此類代幣多為功能型代幣，除了價格，還具有治理、獎勵、激勵等專屬用途。DeFi開發者通常透過發行代幣，導入治理投票權、質押獎勵、激勵機制等功能。DeFi代幣可在多家加密貨幣平台以市價交易，但其核心價值仍在原生DeFi生態的實際作用。

主流DeFi加密貨幣有哪些？

DeFi產業持續蓬勃發展，新的專案不斷湧現，部分加密貨幣已成為主流。這些DeFi代幣展現生態系多樣的功能與治理模式，實際體現defi altcoin的應用潛力。

Sushi (SUSHI)起初是Ethereum上的去中心化交易所SushiSwap，採用Uniswap架構設計。由化名開發者Chef Nomi及0xMaki創建，Sushi透過提供SUSHI代幣獎勵，吸引使用者自Uniswap轉移。SUSHI不僅可作為獎勵，也賦予持有人平台治理投票權，決定平台未來走向。

Aave (AAVE)是Ethereum區塊鏈上的點對點加密貨幣借貸協議。AAVE代幣賦予持有人協議提案決策權，功能類似其他治理代幣。此外，Aave設有安全模組，社群成員可存入AAVE代幣獲取獎勵，並為協議提供保護。緊急時，Aave最多可削減質押資金30%，以維護平台安全。

Lido DAO (LDO)主要協助交易者為Ethereum等權益證明加密貨幣賺取利息。協議發行如Lido Staked Ethereum（StETH）等衍生代幣做為資產憑證。LDO是Lido DAO的治理代幣，持有人可參與協議升級、策略決策投票，展現defi altcoin治理能力。

Curve Finance (CRV)是專注於穩定幣及錨定代幣低波動交易的Ethereum去中心化交易平台。CRV治理代幣讓社群成員參與Curve未來發展方向及優先事項決策。

加密貨幣交易者如何購買DeFi加密貨幣？

購買DeFi加密貨幣無需直接與DeFi協議互動。使用者既可透過去中心化交易平台、錢包及各類DeFi應用獲得DeFi代幣，也可於主流中心化加密貨幣交易平台廣泛買賣相關資產。

一般流程為先造訪CoinMarketCap或CoinGecko等加密貨幣行情網站，獲取完整市場數據及幣種資訊。使用者可進入DeFi代幣專區，或以代幣簡稱搜尋，查詢defi altcoin詳細資料。選定目標貨幣後，前往官網可進一步了解市值、代幣經濟模型及生態應用場景。

每個加密貨幣頁面通常都設有交易所（Exchanges）標籤，列出所有支援該代幣交易對的中心化及去中心化平台。交易者可依需求選擇平台，在中心化平台註冊帳號，或連結加密錢包至去中心化平台完成交易。

結語

DeFi代幣是高速成長的去中心化金融生態核心組成，其功能遠超價格投機。瞭解defi altcoin的作用與應用，對所有參與者都至關重要。這些加密貨幣推動治理參與、激勵機制，並促進創新金融服務在無傳統中介下運行。幣與代幣的技術區分有助於理解各類加密貨幣於區塊鏈生態的實質價值。隨著DeFi產業成熟，使用者人數及交易量持續攀升，SUSHI、AAVE、LDO、CRV等主流代幣展現去中心化金融多元的應用與治理模式。無論透過去中心化協議或主流平台取得，DeFi代幣都為使用者提供參與透明、開放、社群驅動新金融模式的契機。隨著生態持續演進，掌握這些基礎概念及defi altcoin原理，將協助新手與資深交易者更精準掌握DeFi趨勢，做出明智參與決策。

常見問題

什麼是DeFi altcoin？

DeFi altcoin是基於區塊鏈打造的替代型加密貨幣，專為去中心化金融應用設計。它支援無中介的借貸、交易及收益農場，讓使用者能自主掌控資產，享受更優質的金融服務。

DeFi幣值得投資嗎？

DeFi幣透過收益農場、流動性挖礦與治理獎勵，具備高度成長潛力。隨著去中心化金融日益普及與創新，早期投資者有機會獲得顯著回報。DeFi是金融產業未來的重要發展趨勢。

DeFi在美國是否合法？

DeFi在美國並不違法，但相關平台必須遵守現行金融法規及證券法。美國證券交易委員會（SEC）持續監管，確保平台合規運作。

Altcoin與DeFi有何不同？

Altcoin指除比特幣外的所有加密貨幣，通常以投機為主。DeFi則是無中介的去中心化金融協議，提供各類金融服務。Altcoin重投機，DeFi則著重實用性與建構去中心化金融基礎設施。