什麼是 DeepBook (DEEP)？深入解析 Sui Network 原生 CLOB 協議

DeepBook 核心協議架構：原生 CLOB 框架賦能 Sui 的 DeFi 流動性基礎設施

DeepBook 是一套全鏈上、去中心化的中心化限價訂單簿（CLOB），專為 Sui 生態系統設計，是其基礎流動性層。與多數去中心化交易所面臨的流動性碎片化現象不同，DeepBook 提供一個所有 Sui 生態去中心化應用共享的訂單簿，打造一致的交易環境。此架構確保網路中每筆交易都能享有深度且緊密的流動性，促成更優價格撮合。

本協議充分發揮 Sui 的技術優勢，特別是平行執行能力與亞秒級延遲。仰賴這些特性，DeepBook 實現高效能、低滑點的鏈上交易，並為用戶帶來先進的成交體驗。訂單簿框架自動依時間順序聚合買賣單，並智慧撮合買賣雙方，即使單一流動性來源無法完全滿足訂單量，也能彈性匹配。

DeepBook 與傳統自動化做市商（AMM）模型最大的差異，在於賦予流動性提供者更強的價格訂單控制權，更適合專業複雜的流動性策略。作為原生整合至 Sui 框架的協議，DeepBook 消除了流動性在不同平台分散所造成的效率損失。其基礎設施定位，使 Sui DeFi 生態中的聚合器、借貸協議及各類金融服務皆能建構於可靠且可組合的流動性層上，無須犧牲效能或用戶體驗。

策略應用場景與市場定位：從 高頻交易到跨鏈資產兌換

DeepBook 的架構使其成為高頻交易策略及跨鏈資產兌換的理想基礎設施。協議每秒可處理 297,000 筆交易，擁有亞秒級延遲，支援 HFT 演算法以極高速捕捉各交易對間的微秒級套利機會。對部署複雜演算法策略的交易者而言，DeepBook 的訂單簿深度與緊密流動性，帶來優於傳統 AMM 的價格執行，並支援實時調整訂單與精確報價管控。

DeepBook 不僅支援單鏈交易，亦可透過與 跨鏈互操作協議（如 原子交換與橋協議）整合，實現無縫跨鏈資產流轉。這使套利者能跨多個區塊鏈網路捕捉價格差異，資產可於 Gate 與其他連接鏈間瞬間轉移並確保成交確定性。DeepBook 結合低延遲訂單簿與跨鏈流動性供給，優化機構交易者資本效率，並為散戶用戶創造多鏈套利收益的有利條件。隨著 DeFi 生態持續成熟，DeepBook 作為基礎流動性設施，不僅提升交易複雜度，也推動網路擴展，強化市場競爭力。

團隊專業與執行力：社群驅動開發，獲 Sui Network 官方支持

DEEP 團隊由資深獨立安全研究員組成，成員具備 Web3 與傳統網路安全領域的豐富經驗，後轉型為區塊鏈協議開發者。安全為核心的理念，在設計並管理大規模交易量及流動性的 CLOB 協議時扮演關鍵角色。

團隊執行力展現在獲 Sui Network 官方認可與生態整合。DEEP 團隊非獨立專案，而是與 Sui 核心貢獻者直接協作，確保 DeepBook 的 CLOB 架構可充分發揮 Sui 的平行處理與亞秒級延遲優勢。這一合作不僅是市場協同，更是技術融合，使協議架構直接受益於 Sui 網路的底層創新。

社群驅動的開發理念與機構支持相輔相成。團隊積極與 Sui 生態內的流動性提供者及交易者互動，將回饋納入協議持續優化。堅持專業執行的同時，高度回應社群需求，展現協議治理的成熟度。團隊將安全研究員的嚴謹態度、透明社群協作與 Sui Network 官方支持結合，打造 DeepBook 成為 Sui DeFi 生態可信賴的流動性基礎設施。

代幣經濟與長期可持續性：代幣分配、解鎖計畫與收益模型解析

DeepBook 的代幣分配展現協議長期發展與生態成長的平衡。DEEP 代幣總供應量為 100 億，分配策略兼顧持續成長，目前 25% 代幣處於流通狀態以調控市場動態。分配結構涵蓋多元利益相關方，各部分均服務於協議可持續發展。

解鎖計畫展現機構對協議穩定發展的承諾。多數代幣分配採鎖定期與 24–48 個月線性釋放的組合，確保團隊及投資者利益與 DeepBook 長期目標一致，有效避免短期拋售壓力。此結構防止大量代幣集中釋放，維持網路運作穩定。

DeepBook 的收益模型以協議手續費為核心，0.05% taker 費率為營運及生態激勵提供可持續收入。DEEP 持有者透過支付手續費及參與治理形成直接的使用需求。質押獎勵機制促使長期持有，強化代幣經濟體系，支撐協議可持續發展。

常見問題

什麼是 DeepBook (DEEP)？在 Sui 網路中扮演什麼角色？

DeepBook (DEEP) 是 Sui 生態的核心流動性平台，作為基礎鏈上交易引擎。它為 Sui 提供關鍵流動性支援，是 Sui 原生的 CLOB（中心化限價訂單簿）協議，支援高效去中心化交易。

CLOB（中心化限價訂單簿）協議如何運作？DeepBook 的實現方式為何？

DeepBook 作為 Sui 上的 CLOB 協議，能高效撮合買賣訂單。系統處理“ask”（賣出）與“bid”（買入）指令，撮合時不會暴露賣方身分，確保交易快速、安全且價格透明，並達成最佳執行。

DEEP 代幣有何用途？持有者可獲得哪些獎勵？

DEEP 代幣用於支付 DeepBook 平台的交易手續費。質押 DEEP 可獲得獎勵，包括降低交易費率及依協議活躍度給予的交易量返利。

DeepBook 與 Uniswap、dYdX 等 DeFi 交易協議有何差異？

DeepBook 為 Sui 原生 CLOB 協議，具備更高資本效率，以及原生衍生品交易能力。與 Uniswap 的 AMM 模型不同，DeepBook 以訂單簿撮合，價格更具優勢。相較於 dYdX，DeepBook 在 Sui 高速鏈上能實現更快速結算與更低延遲。

如何於 DeepBook 進行交易？需要具備哪些條件？

於 DeepBook 交易，需連接 Sui 錢包，儲值支援的加密貨幣，並於鏈上 CLOB 協議進行掛單。不設最低存款門檻，僅須支付網路 gas 費。

DeepBook 的安全性如何？存在哪些風險？

DeepBook 建構於 Sui 的安全架構，實現鏈上結算與訂單透明撮合。主要風險包括智慧合約漏洞、刷量操控市場，以及大戶治理攻擊。協議透過程式碼審核與社群監督，建立強大防護機制。

DEEP 代幣經濟模型及總供應量為何？

DEEP 總供應量為 100 億枚，初始流通量為 25 億枚。剩餘代幣將於未來 7 年依結構化計畫逐步釋放。

Sui Network 為何需要 DeepBook？其解決哪些問題？

DeepBook 為 Sui 提供原生且可擴展的流動性層，滿足大規模交易需求。憑藉 Sui 的低 gas 費及高吞吐量，實現高效訂單撮合，降低交易成本，提升網路所有用戶的交易可達性。