Tín hiệu từ thị trường phái sinh sẽ tác động ra sao đến hoạt động giao dịch ASTER năm 2025: phân tích các dữ liệu về funding rate, open interest và thanh lý?

Tỷ lệ funding 0,01% phát tín hiệu tăng giá mạnh và củng cố niềm tin thị trường vào giao dịch ASTER

Tỷ lệ funding 0,01% của ASTER là chỉ báo then chốt phản ánh động lực thị trường và vị thế giao dịch trên thị trường hợp đồng vĩnh cửu. Chỉ số này đo khoản thanh toán định kỳ giữa bên mua và bán, trong đó funding dương cho thấy số lượng vị thế long vượt trội so với short. Khi funding duy trì ở mức 0,01%, điều này thể hiện các nhà đầu tư tăng giá sẵn sàng trả phí để duy trì vị thế, qua đó khẳng định mức độ tự tin cao vào triển vọng tăng giá tiếp diễn.

Giá trị của chỉ báo này càng nổi bật khi xem xét cấu trúc thị trường tổng thể. Theo số liệu mới nhất, ASTER duy trì tỷ lệ long/short ở mức 49,67% so với 50,33%, phản ánh sự cân bằng vị thế bất chấp môi trường funding tích cực. Tuy vậy, việc người mua chủ động trả funding 0,01% cho thấy họ thực sự tin tưởng vào xu hướng tăng, nhất là khi giá tích lũy quanh vùng 0,70-0,72 USD.

Mô hình gom hàng của cá mập càng củng cố tâm lý này. Nhà giao dịch lớn đã liên tục tích lũy ASTER khi giá điều chỉnh, thay vì bán tháo, thể hiện niềm tin vào nền tảng dự án và khả năng phục hồi. Sự tích lũy mang tính tổ chức kết hợp cùng funding dương tạo thành chu kỳ tăng giá tự củng cố.

Biến động giá tiếp tục xác nhận tâm lý này. ASTER giữ vững hỗ trợ 0,70 USD, duy trì sức mạnh kỹ thuật ở nhiều khung thời gian. Môi trường funding tích cực và lực cầu ổn định tại vùng hỗ trợ cho thấy thị trường đang kỳ vọng giá đi lên. Việc chấp nhận trả funding thực chất là đặt cược vào mức tăng giá vượt chi phí định kỳ, thể hiện niềm tin vào xu hướng ngắn hạn của ASTER.

Open interest tăng 31% thúc đẩy đầu cơ mạnh và tái cấu trúc động lực thị trường phái sinh

Đợt tăng open interest 31% của Aster là động lực then chốt định hình lại động lực thị trường phái sinh trên BNB Chain. Sự mở rộng này thể hiện vị thế đầu cơ ngày càng lớn khi nhà giao dịch tích cực tham gia các hợp đồng vĩnh cửu. Các chỉ báo cho thấy thị trường phát triển vượt trội, với khối lượng giao dịch hợp đồng vĩnh cửu 24 giờ đạt 35 tỷ USD tính đến ngày 25 tháng 09 năm 2025, củng cố vị thế dẫn đầu của Aster.

Quỹ đạo tăng trưởng này phản ánh mức độ tham gia thị trường cao và kỳ vọng biến động mạnh. Tốc độ tăng TVL 250% vượt xa các nền tảng khác, thể hiện sự chấp nhận rộng rãi từ cả tổ chức lẫn cá nhân, khi nhà đầu tư chủ động khóa vốn tận dụng đòn bẩy. Open interest tăng mạnh giúp nâng chiều sâu thị trường phái sinh và giảm trượt giá cho các vị thế lớn. Giá duy trì trên 1,00 USD trong bối cảnh open interest tăng cho thấy cấu trúc thị trường lành mạnh, khi dòng tiền đầu cơ chưa gây ra làn sóng thanh lý. Sự tương tác giữa vị thế đòn bẩy và ổn định giá nhấn mạnh vai trò của Aster như nền tảng hạ tầng hợp đồng vĩnh cửu quan trọng, thu hút nhà giao dịch tìm kiếm cơ hội đa dạng trong DeFi.

Xác nhận hỗ trợ đa khung ở 2,10-2,15 USD và mục tiêu 2,30 USD tạo cơ hội gamma squeeze

ASTER xác lập các vùng hỗ trợ kỹ thuật quan trọng trên nhiều khung thời gian, cần theo dõi sát để nhận diện tín hiệu đảo chiều. Vùng 2,10-2,15 USD là khu vực tích lũy mạnh, nơi ASTER từng thu hút dòng tiền lớn trong các nhịp điều chỉnh trước, được hỗ trợ bởi khối lượng giao dịch cao. Tầng hỗ trợ này là điểm then chốt giữa pha điều chỉnh từ đỉnh lịch sử 2,428 USD ngày 24 tháng 09 năm 2025 và nguy cơ giảm sâu hơn.

Mục tiêu giá 2,30 USD đóng vai trò kháng cự thận trọng, cao hơn khoảng 38% so với vùng hỗ trợ, thiết lập khuôn khổ quản trị rủi ro-lợi nhuận rõ ràng cho nhà giao dịch kỹ thuật. Dữ liệu giá lịch sử chỉ ra ASTER giữ vững các vùng hỗ trợ này qua nhiều lần điều chỉnh trong tháng 10-11 năm 2025, với các đợt tăng khối lượng đồng hành mỗi lần phục hồi.

Gamma squeeze xuất hiện khi vị thế quyền chọn tạo lực cầu tăng mạnh lúc giá áp sát các mức strike quan trọng. Sự tập trung stop-loss dưới 2,10 USD cùng lượng call option lớn quanh 2,30 USD tạo nền cho biến động giá mạnh nếu hỗ trợ giữ vững và lực mua tăng. Thiết lập kỹ thuật này đặt ASTER vào điểm bùng nổ tiềm năng, nơi tích lũy tổ chức và xác nhận kỹ thuật có thể kích hoạt đà tăng mạnh.

Dữ liệu on-chain ghi nhận số ví nắm giữ tăng 12% trong khi futures giữ mức âm, phản ánh tích lũy tổ chức

Bức tranh on-chain của Aster cho thấy sự phân kỳ rõ nét giữa tăng trưởng ví nắm giữ và tâm lý bi quan trên phái sinh. Số địa chỉ ví tăng 12% thể hiện mạng lưới mở rộng, dù diễn ra cùng lúc với xu hướng thu hẹp chung khi giá Aster giảm 25% so với đỉnh 2,428 USD. Nghịch lý này trở nên rõ rệt khi phân tích đồng thời nhiều chỉ báo thị trường.

Chỉ số Money Flow Index tiếp tục tạo đáy thấp hơn, khẳng định nhóm nhà đầu tư nhỏ lẻ chưa tích lũy khi giá giảm. Tỷ lệ long/short cho thấy vị thế short chiếm ưu thế, nhiều trader đặt cược kịch bản giảm giá. Tuy nhiên, việc số lượng ví nắm giữ vẫn tăng cho thấy các tổ chức chuyên nghiệp âm thầm gom hàng dù thị trường tiêu cực.

Hành vi tích lũy tổ chức thể hiện qua việc mua vào khi tâm lý tiêu cực đè nặng lên giá. Phân kỳ giữa tăng số ví nắm giữ và vị thế phái sinh giảm giá cho thấy tổ chức lớn nhận diện cơ hội khi tài sản bị chiết khấu sâu. Dòng stablecoin chảy vào pool thanh khoản Aster củng cố nhận định này, phản ánh dòng vốn chuẩn bị đón sóng tăng giá khi thị trường ổn định và tâm lý đảo chiều.

FAQ

ASTER crypto là gì?

ASTER crypto là sàn giao dịch phi tập trung (DEX) phái sinh, trước đây gọi là ApolloX. Nền tảng cung cấp đòn bẩy tới 1001x cho hợp đồng vĩnh cửu trên nhiều blockchain. ASTER Chain là blockchain Layer 1 do dự án phát triển, tối ưu cho giao dịch phái sinh hiệu suất cao.

ASTER có phải là đồng coin tốt?

ASTER ghi nhận khối lượng giao dịch vượt trội và tốc độ mở rộng nhanh, định vị là lựa chọn đầu tư đầy tiềm năng. Chiến lược marketing quyết liệt cùng cộng đồng gắn kết đã thúc đẩy mức độ phổ biến mạnh mẽ trong năm 2025.

ASTER crypto có tương lai không?

ASTER có triển vọng sáng. Testnet blockchain Layer 1 sẽ ra mắt cuối tháng 12 năm 2025, giới thiệu giao dịch tập trung bảo mật với zero-knowledge proof. Giai đoạn 3 airdrop sẽ phân phối 200 triệu token, trong khi Shield Mode mang đến tính năng mới như đòn bẩy 1001x và giao dịch không phí gas. ASTER đang phát triển thành hệ sinh thái đa chuỗi ưu tiên bảo mật và trải nghiệm người dùng.

Giá ASTER tương lai sẽ như thế nào?

Dựa trên xu hướng tăng giá và phân tích kỹ thuật, ASTER được dự báo đạt 1,091-1,418 USD trong năm 2025. Tiềm năng tăng trưởng dài hạn vẫn mạnh mẽ khi mức độ chấp nhận tiếp tục mở rộng.